연간 수출
4.2조
DL000210
화학 · 2026-07-31
시가총액
9,001억
PER
—
PBR
0.24
건설·석유화학을 거느린 DL그룹 지주회사예요.
재무 요약
11개 기간 · 억원기초 화학은 유가·시황에 따라 스프레드(원료값과 제품값의 차이)가 벌어졌다 좁혀지는 사이클 사업이에요. 지금 이익률이 낮아도 시황이 돌면 확 좋아질 수 있어 사이클 위치가 중요해요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 9.9조 | 12.3조 | 11.0조 | 9.7조 | 1.6조 | 2.4조 | 5.2조 | 5.0조 | 5.6조 | 5.3조 | 1.3조 | 7.0조 |
| 영업이익 ● | 4,194억 | 5,459억 | 8,454억 | 1.1조 | 1,190억 | 1,932억 | 2,875억 | 1,507억 | 4,125억 | 2,985억 | 1,129억 | 388억 |
| 당기순이익 | 2,932억 | 5,080억 | 6,781억 | 7,103억 | 5,727억 | 7,286억 | 1,018억 | -1,210억 | 948억 | -963억 | 121억 | -2,622억 |
| 영업이익률 | 4.3% | 4.4% | 7.7% | 11.7% | 7.6% | 8.2% | 5.6% | 3.0% | 7.3% | 5.6% | 8.8% | 1.2% |
| ROE | 5.7% | 8.9% | 11.2% | 10.5% | 17.8% | 16.6% | 2.2% | -2.7% | 2.0% | -2.0% | — | — |
| 부채비율 | 140.8% | 135.4% | 112.1% | 99.6% | 332.9% | 86.5% | 160.3% | 167.3% | 161.9% | 147.6% | 148.1% | 128.9% |
| 자산총계 | 12.4조 | 13.4조 | 12.8조 | 13.4조 | 13.9조 | 8.2조 | 12.0조 | 12.1조 | 12.5조 | 12.2조 | 12.5조 | 57.5조 |
| 자본총계 | 5.1조 | 5.7조 | 6.1조 | 6.7조 | 3.2조 | 4.4조 | 4.6조 | 4.5조 | 4.8조 | 4.9조 | 5.0조 | 26.1조 |
| 부채총계 | 7.2조 | 7.7조 | 6.8조 | 6.7조 | 10.7조 | 3.8조 | 7.4조 | 7.6조 | 7.7조 | 7.3조 | 7.5조 | 31.4조 |
| EPS | — | 12,702원 | 16,741원 | 17,223원 | 161원 | 29,365원 | 3,193원 | -5,905원 | 3,948원 | -3,895원 | — | — |
| PER | — | 5.9배 | 5.5배 | 4.7배 | 465.8배 | 2.1배 | 18.5배 | — | 8.0배 | — | — | — |
| PBR | 0.32배 | 0.27배 | 0.32배 | 0.25배 | 0.49배 | 0.29배 | 0.27배 | 0.24배 | 0.14배 | 0.16배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | 1.9% | 3.2% | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 11,301억원(2019) · 최저 1,190억원(2020). 최신 2025년은 2,985억원입니다. · 최근 2026년 1분기: 매출 1.3조·영업이익 1,129억(영업이익률 8.8%), 영업이익 직전분기 +865.0%.
업종 전체 종합
기초 유기화학 물질 제조업 17사 합계 · 억원같은 업종(기초 유기화학 물질 제조업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 59.3조 | 70.1조 | 72.5조 | 70.3조 | 59.8조 | 83.3조 | 103.7조 | 102.1조 | 96.4조 | 93.3조 | 25.4조 |
| 영업이익 | 6.2조 | 7.7조 | 6.0조 | 3.9조 | 3.2조 | 8.2조 | 3.8조 | 3.0조 | 769억 | 3,411억 | 3,776억 |
| 당기순이익 | 4.5조 | 6.0조 | 4.5조 | 1.8조 | 1.9조 | 7.7조 | 2.7조 | 1.9조 | -3.0조 | -4.0조 | -6,163억 |
| 영업이익률 | 10.5% | 11.0% | 8.3% | 5.5% | 5.4% | 9.9% | 3.6% | 2.9% | 0.1% | 0.4% | 1.5% |
| ROE | 11.7% | 13.5% | 9.5% | 3.8% | 4.1% | 13.4% | 3.5% | 2.3% | -3.3% | -4.6% | — |
| 부채비율 | 80.9% | 74.8% | 76.2% | 84.1% | 106.7% | 93.6% | 85.3% | 93.7% | 100.9% | 114.0% | 116.6% |
| 자산총계 | 68.8조 | 78.2조 | 84.5조 | 90.1조 | 97.1조 | 111.8조 | 140.4조 | 158.1조 | 181.7조 | 188.9조 | 197.1조 |
| 자본총계 | 38.0조 | 44.8조 | 47.9조 | 48.9조 | 47.0조 | 57.7조 | 75.8조 | 81.6조 | 90.5조 | 88.3조 | 91.0조 |
| 부채총계 | 30.8조 | 33.5조 | 36.5조 | 41.2조 | 50.1조 | 54.1조 | 64.6조 | 76.5조 | 91.3조 | 100.6조 | 106.1조 |
| 집계 종목 수 | 12사 | 12사 | 12사 | 12사 | 14사 | 14사 | 14사 | 17사 | 17사 | 17사 | 17사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
석유화학은 중국발 공급과잉의 긴 터널을 지나는 중이에요 — LG화학·롯데케미칼 모두 범용을 줄이고 스페셜티·배터리 소재로 축을 옮기는 구조조정이 진행 중이죠. 중국 증설 종료와 감산이 업황 반전의 신호예요. 업종 전체 영업이익률: 2017년 11.0% → 2025년 0.4% → 26 1Q 1.5%로 반등.
동종업계 비교
기초 유기화학 물질 제조업 17개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 4위/17영업이익 2위/17영업이익률 5위/17ROE 10위/16부채비율↓ 12위/17
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | LG화학 ↗ | 45.9조 | 1.2조 | -5.7% | +2.6% | -2.1% | -2.1% | 115% | — | 0.6배 |
| 2 | 롯데케미칼 ↗ | 18.5조 | -9,431억 | -7.1% | -5.1% | -13.4% | -14.0% | 77% | — | 0.2배 |
| 3 | 한화솔루션 ↗ | 13.3조 | -3,648억 | +7.6% | -2.7% | -4.6% | -5.5% | 196% | — | 0.5배 |
| 4 | DL ★ | 5.3조 | 2,985억 | -5.1% | +5.6% | -1.8% | -2.0% | 148% | — | 0.2배 |
| 5 | 대한유화 ↗ | 3.3조 | 527억 | +19.6% | +1.6% | +1.7% | +2.7% | 30% | 16.6배 | 0.3배 |
| 6 | 롯데정밀화학 ↗ | 1.8조 | 744억 | +4.9% | +4.2% | +6.1% | +4.4% | 13% | 10.7배 | 0.5배 |
| 7 | 이수화학 ↗ | 1.7조 | 69억 | -13.4% | +0.4% | -2.4% | -18.3% | 305% | — | 3.4배 |
| 8 | 국도화학 ↗ | 1.4조 | 532억 | +6.9% | +3.8% | +1.6% | +2.5% | 100% | 15.1배 | 0.4배 |
| 9 | KPX케미칼 ↗ | 8,084억 | 274억 | -6.9% | +3.4% | +6.4% | +7.8% | 32% | 4.6배 | 0.3배 |
| 10 | 이수스페셜티케미컬 ↗ | 4,115억 | 16억 | +23.9% | +0.4% | +0.2% | +0.6% | 176% | 2015.4배 | 11.9배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
원가 체질
원재료 주도 · 총 1.2조원가 체질은 이 회사가 물건을 만들 때 돈을 어디에 가장 많이 쓰는지예요. 원재료·인건비·설비(감가상각) 중 무엇이 큰지에 따라, 원자재값이 오를 때·공장을 덜 돌릴 때처럼 어떤 상황에서 이익이 흔들리는지가 달라져요.
- 원재료52.5%6,147억
- 인건비12.6%1,476억
- 감가상각10.7%1,250억
- 외주·운반6.7%779억
- 기타17.5%2,046억
비용의 53%가 원재료예요. 철광석·구리 같은 원자재 값이 오르면 이익이 바로 눌리는 구조라, 제품값을 그만큼 못 올리면 마진이 줄어요. 원자재 시세와 판가(파는 값)를 함께 보면 좋아요.
사업부문별 실적
2025년 · 총매출 4.6조 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어느 사업부문에서 나오는지예요. 어느 사업이 이익을 이끄는지, 한 곳에 너무 쏠렸는지 봐요.
부문별 매출 비중 (2025)
- 제조부문73.1%4.0조
- 제조부문11.1%6,079억
- 제조부문4.3%2,344억
- 투자및기타부문3.1%1,702억
- 투자및기타부문2.1%1,139억
- 에너지부문2.0%1,117억
- 제조부문2.0%1,107억
- 기타2.3%1,260억
| 부문 | 매출 | 영업이익 | 영업이익률 | 비중 | 전년비 | 비중Δ | 주요 제품 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 제조부문 | 4.0조 | — | — | 73.1% | -4.9% | -0.8%p | 수출 |
| 제조부문 | 6,079억 | — | — | 11.1% | -14.1% | -1.3%p | 내수 |
| 제조부문 | 2,344억 | — | — | 4.3% | -1.4% | +0.1%p | 수출 |
| 투자및기타부문 | 1,702억 | — | — | 3.1% | +60.2% | +1.2%p | 내수 |
| 투자및기타부문 | 1,139억 | — | — | 2.1% | +3.1% | +0.1%p | 내수 |
| 에너지부문 | 1,117억 | — | — | 2.0% | +1.8% | +0.1%p | 수출 |
| 제조부문 | 1,107억 | — | — | 2.0% | +37.8% | +0.6%p | 내수 |
| 에너지부문 | 666억 | — | — | 1.2% | -15.5% | -0.2%p | 내수 |
| 투자및기타부문 | 594억 | — | — | 1.1% | +4.6% | +0.1%p | 내수 |
비중은 부문 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 부문별 매출 증감 ·영업이익은 IFRS 부문별 보고 주석(부문합·조정 전, 연결 영업이익과 검산 일치) · 출처: DART 사업보고서 부문정보(부문합=총매출 검산 통과분)
수출 실적
2026Q1 · 수출 154위 · 검산완료전년비
-6.2%
수출 의존도
77.9%
시장 대비
-4.8%p
제조부문 84.2%자동차부품 제조업 6.3%투자 및 기타부문 6.3%에너지부문 3.2%
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
잉여현금흐름양호
1,375억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
이자보상배율위험
0.89배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
이익의 현금화양호
1.72배
영업이익이 실제 현금으로 얼마나 들어오나예요(1이면 딱 그만큼). 1 미만이면 이익이 현금으로 잘 안 들어온 거예요.
현금마진
9.67%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
21.56%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
주주 친화 ● 양호
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원9건
- 현금·현물배당9
지분 희석1건
- 유상증자1
재고 품질 ● 양호
평가충당 3.5% · 총 9,855억재고 품질은 창고에 쌓인 재고가 잘 팔릴 건강한 재고인지 보는 거예요. 회사가 ‘이건 제값 못 받겠다’고 스스로 깎아둔 비중(평가충당)이 낮을수록 좋아요(5% 미만 양호·5~15% 주의·15%↑ 경고). 아래는 품목별 충당 비율이에요.
- 제품1.6%5,877억
- 원재료7.0%1,906억
- 저장품9.6%1,261억
- 미착품0.0%716억
- 재공품0.0%75억
- REC재고0.0%21억
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 49.3% · 유통 50.7%내부지분 49.3%유통 50.7%
- ㈜대림 최대주주48.27%
- 이윤영 특수관계인0.03%
- (학)대림학원 특수관계인0.93%
- 이해창 특수관계인0.02%
- 이진숙 특수관계인0.06%
- 김종현 특수관계인0.01%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 3억
2명 · 총 6억
직원
25명
평균 1.81억
감사의견
적정의견
삼일회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2014~2025 · 5% 이상 5명(주)대림 48.3%㈜대림코퍼레이션 21.7%이탈국민연금공단 8.7%KB자산운용 8.1%이탈우리사주조합 0.0%
5% 이상 합계
57.0%
2025 · 2명
2014 대비
+25.0%p
32.0% → 57.0%
이탈 보고자
2명
5% 아래로
| 보고자 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (주)대림 | · | · | · | · | · | · | 21.7 | 42.3 | 42.3 | 47.9 | 48.3 | 48.3 | +26.6%p |
| 국민연금공단 | 10.4 | 11.0 | 13.3 | 13.5 | 13.3 | 12.8 | 13.3 | 8.3 | 12.3 | 11.9 | 10.3 | 8.7 | -1.6%p |
| ㈜대림코퍼레이션이탈 | 21.7 | 21.7 | 21.7 | 21.7 | 21.7 | 21.7 | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| 우리사주조합 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0%p |
| KB자산운용이탈 | · | 8.1 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 5.3조 | 2,985억 | 5.6% | -2.0% | 147.6% | 원문 |