이자보상배율위험
0.27배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
동국산업005160
금속 · 2026-07-31
시가총액
1,256억
PER
—
PBR
0.32
자동차 부품용 냉연특수강을 만드는 회사예요.
재무 요약
11개 기간 · 억원철강은 경기를 많이 타는 업종이에요. 건물·자동차·배가 잘 팔릴 때 벌고, 안 팔리면 이익이 확 줄어요. 공장이 커서 많이 돌릴수록(가동률) 이익이 나고, 원래 남는 게 적은 장사예요. 아래 표에서 색칠한 두 줄 — 영업이익률(얼마나 남나)과 부채비율(빚 부담) — 을 눈여겨보세요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 7,549억 | 7,844억 | 7,578억 | 6,737억 | 5,782억 | 7,291억 | 8,605억 | 7,570억 | 7,903억 | 7,278억 | 1,670억 | 3,718억 |
| 영업이익 ● | 505억 | 384억 | 148억 | 329억 | 185억 | 349억 | 12억 | -271억 | 120억 | 70억 | -46억 | 90억 |
| 당기순이익 | 304억 | 228억 | 20억 | 181억 | 81억 | 373억 | 22억 | -206억 | -296억 | -111억 | -107억 | 240억 |
| 영업이익률 | 6.7% | 4.9% | 2.0% | 4.9% | 3.2% | 4.8% | 0.1% | -3.6% | 1.5% | 1.0% | -2.8% | 1.4% |
| ROE | 5.9% | 4.3% | 0.4% | 3.4% | 1.5% | 6.7% | 0.4% | -3.9% | -6.1% | -2.4% | — | — |
| 부채비율 | 62.5% | 57.5% | 50.0% | 42.1% | 39.9% | 45.2% | 57.8% | 69.9% | 93.1% | 85.1% | 96.7% | 43.4% |
| 자산총계 | 8,360억 | 8,270억 | 7,816억 | 7,529억 | 7,417억 | 8,091억 | 8,748억 | 8,927억 | 9,428억 | 8,720억 | 8,916억 | 1.5조 |
| 자본총계 | 5,144억 | 5,250억 | 5,211억 | 5,298억 | 5,303억 | 5,574억 | 5,545억 | 5,254억 | 4,883억 | 4,710억 | 4,532억 | 9,832억 |
| 부채총계 | 3,215억 | 3,020억 | 2,605억 | 2,231억 | 2,114억 | 2,518억 | 3,203억 | 3,672억 | 4,545억 | 4,010억 | 4,384억 | 5,276억 |
| EPS | — | 383원 | 204원 | 263원 | 127원 | 382원 | 125원 | -99원 | -122원 | -194원 | — | — |
| PER | — | 10.3배 | 12.0배 | 9.9배 | 26.7배 | 9.3배 | 29.3배 | — | — | — | — | — |
| PBR | 0.48배 | 0.41배 | 0.25배 | 0.27배 | 0.35배 | 0.35배 | 0.36배 | 0.50배 | 0.49배 | 0.31배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | 2.7% | 2.9% | 5.3% | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 505억원(2016) · 최저 -271억원(2023). 최신 2025년은 70억원입니다. · 최근 2026년 1분기: 매출 1,670억·영업이익 -46억(영업이익률 -2.8%), 영업이익 직전분기 -39.4%.
업종 전체 종합
철강 압연, 압출 및 연신제품 제조업 19사 합계 · 억원같은 업종(철강 압연, 압출 및 연신제품 제조업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 6.1조 | 6.5조 | 6.5조 | 6.3조 | 5.9조 | 8.3조 | 10.1조 | 10.4조 | 10.7조 | 11.1조 | 2.9조 |
| 영업이익 | 2,979억 | 1,324억 | 907억 | 1,263억 | 1,239억 | 5,731억 | 4,929억 | 2,913억 | 3,084억 | 1,698억 | 426억 |
| 당기순이익 | 216억 | -1,739억 | -513억 | 50억 | 452억 | 4,422억 | 7,133억 | 1,425억 | 262억 | 139억 | 472억 |
| 영업이익률 | 4.9% | 2.0% | 1.4% | 2.0% | 2.1% | 6.9% | 4.9% | 2.8% | 2.9% | 1.5% | 1.5% |
| ROE | 0.9% | -7.3% | -2.1% | 0.2% | 1.3% | 11.3% | 15.2% | 2.5% | 0.5% | 0.2% | — |
| 부채비율 | 196.4% | 185.2% | 181.3% | 93.9% | 88.3% | 99.6% | 83.6% | 77.3% | 79.6% | 85.6% | 90.4% |
| 자산총계 | 7.0조 | 6.8조 | 6.7조 | 6.4조 | 6.4조 | 7.8조 | 8.6조 | 10.2조 | 10.3조 | 10.9조 | 11.1조 |
| 자본총계 | 2.4조 | 2.4조 | 2.4조 | 3.3조 | 3.4조 | 3.9조 | 4.7조 | 5.8조 | 5.7조 | 5.9조 | 5.8조 |
| 부채총계 | 4.6조 | 4.4조 | 4.3조 | 3.1조 | 3.0조 | 3.9조 | 3.9조 | 4.5조 | 4.6조 | 5.0조 | 5.3조 |
| 집계 종목 수 | 18사 | 18사 | 18사 | 18사 | 18사 | 18사 | 18사 | 19사 | 19사 | 19사 | 19사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
철강은 경기를 크게 타는 업종이라 업종 전체 이익도 사이클을 따라 움직여요. 2021년 슈퍼사이클(영업이익률 약 11%) 뒤로 눌려 있었는데, 2026년 들어 중국이 철강 수출을 규제(수출 허가제)하기 시작하면서 그동안 값을 눌러온 중국산 공급 과잉이 줄어드는 중이에요. 국내 철강값 하락 압력이 완화돼 '바닥을 다지고 회복을 준비하는' 국면으로 보는 시각이 많아요. 다만 전기료·내수 부진은 아직 부담이라 회복의 초입 정도로 보면 좋아요. 업종 전체 영업이익률: 2021년 6.9% → 2025년 1.5%.
동종업계 비교
철강 압연, 압출 및 연신제품 제조업 19개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 5위/18영업이익 7위/19영업이익률 8위/18ROE 9위/15부채비율↓ 9위/19
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | KG스틸 ↗ | 3.2조 | 1,507억 | -3.3% | +4.7% | +4.2% | +6.6% | 51% | 3.9배 | 0.3배 |
| 2 | 동국씨엠 ↗ | 2.8조 | -388억 | +28.0% | -1.4% | -2.5% | -6.7% | 159% | — | 0.2배 |
| 3 | 한국특강 ↗ | 7,671억 | 117억 | -0.2% | +1.5% | — | — | 159% | 17.4배 | 0.2배 |
| 4 | 현대비앤지스틸 ↗ | 7,413억 | 259억 | -6.8% | +3.5% | +2.0% | +2.8% | 37% | 11.2배 | 0.3배 |
| 5 | 동국산업 ★ | 7,278억 | 70억 | -7.9% | +1.0% | -1.5% | -2.3% | 85% | — | 0.3배 |
| 6 | 영흥 ↗ | 4,335억 | -132억 | -9.8% | -3.0% | — | — | 143% | — | 0.2배 |
| 7 | 원일특강 ↗ | 3,981억 | 124억 | +5.0% | +3.1% | +2.1% | +4.9% | 70% | 3.6배 | 0.2배 |
| 8 | 대호특수강 ↗ | 2,774억 | 24억 | -6.4% | +0.9% | -0.7% | -4.8% | 353% | — | 0.4배 |
| 9 | DSR제강 ↗ | 2,266억 | 280억 | +5.1% | +12.4% | +10.9% | +13.1% | 38% | 3.2배 | 0.4배 |
| 10 | 대양금속 ↗ | 2,235억 | 56억 | +3.7% | +2.5% | +4.2% | +9.4% | 44% | 7.3배 | 0.8배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
사업부문별 실적
2025년 · 총매출 7,278억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어느 사업부문에서 나오는지예요. 어느 사업이 이익을 이끄는지, 한 곳에 너무 쏠렸는지 봐요.
부문별 매출 비중 (2025)
- 철강부문51.7%3,763억
- 철강부문31.9%2,318억
- 신재생에너지부문10.6%769억
- 건설부문5.8%421억
- 신재생에너지부문0.1%6억
부문별 영업이익 비중 (흑자 부문만)
- 신재생에너지부문50.0%71억
- 신재생에너지부문50.0%71억
| 부문 | 매출 | 영업이익 | 영업이익률 | 비중 | 전년비 | 비중Δ | 주요 제품 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 철강부문 | 3,763억 | — | — | 51.7% | +0.7% | +4.4%p | 제품 |
| 철강부문 | 2,318억 | — | — | 31.9% | -7.6% | +0.1%p | 제품 |
| 신재생에너지부문 | 769억 | 71억 | 9.1% | 10.6% | -36.4% | -4.7%p | 제품 |
| 건설부문 | 421억 | -1억 | -0.3% | 5.8% | -4.3% | +0.2%p | 기타 |
| 신재생에너지부문 | 6억 | 71억 | 9.1% | 0.1% | -23.7% | -0.0%p | 제품 |
비중은 부문 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 부문별 매출 증감 ·영업이익은 IFRS 부문별 보고 주석(부문합·조정 전, 연결 영업이익과 검산 일치) · 출처: DART 사업보고서 부문정보(부문합=총매출 검산 통과분)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
현금마진
12.38%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
7.83%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
주주 친화 ● 양호
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원10건
- 현금·현물배당10
지분 희석0건
- 해당 공시 없음0
재고 품질 ● 주의
평가충당 10.2% · 총 2,987억재고 품질은 창고에 쌓인 재고가 잘 팔릴 건강한 재고인지 보는 거예요. 회사가 ‘이건 제값 못 받겠다’고 스스로 깎아둔 비중(평가충당)이 낮을수록 좋아요(5% 미만 양호·5~15% 주의·15%↑ 경고). 아래는 품목별 충당 비율이에요.
- 총유동재고자산10.3%1,842억
- 원재료2.1%536억
- 재공품24.5%412억
- 저장품0.0%123억
- 운송중재고자산0.0%42억
- 부재료7.1%32억
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 50.2% · 유통 49.8%내부지분 50.2%유통 49.8%
- 장세희 본인26.91%
- 이원휘 특수관계인0.10%
- 장상건 특수관계인7.04%
- 김명자 특수관계인3.55%
- 장혜경 특수관계인2.14%
- 장혜원 특수관계인1.80%
- 청석개발(주) 특수관계인0.93%
- (주)동국R&S 특수관계인3.70%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서주당배당금
145원
전년 130원
등기이사 보수
1인 3억
4명 · 총 13억
직원
404명
평균 0.77억
감사의견
적정의견
우리회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2014~2025 · 5% 이상 3명장세희 26.9%주식회사포스코 7.8%이탈장상건 7.0%
5% 이상 합계
33.9%
2025 · 2명
2014 대비
-3.7%p
37.6% → 33.9%
이탈 보고자
1명
5% 아래로
| 보고자 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 장세희 | 20.6 | 29.2 | 26.9 | 26.9 | 26.9 | 26.9 | 26.9 | 26.9 | 26.9 | 26.9 | 26.9 | +6.3%p |
| 장상건 | 17.1 | 7.6 | 7.0 | 7.0 | 7.0 | 7.0 | 7.0 | 7.0 | 7.0 | 7.0 | 7.0 | -10.1%p |
| 주식회사포스코이탈 | · | · | 7.8 | · | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 7,278억 | 70억 | 1.0% | -2.3% | 85.1% | 원문 |