잉여현금흐름주의
-43억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
티케이지애강022220
화학 · 2026-07-31
시가총액
307억
PER
—
PBR
0.35
PVC 배관 회사예요.
재무 요약
11개 기간 · 억원플라스틱 제품은 원재료(수지) 가격과 전방(건설·가전·포장) 수요가 이익을 갈라요. 원료값이 내릴 때 마진이 좋아지는 구조예요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 693억 | 782억 | 650억 | 714억 | 590억 | 666억 | 761억 | 781억 | 584억 | 647억 | 170억 | 809억 |
| 영업이익 ● | 67억 | 115억 | 100억 | 102억 | 55억 | 67억 | 45억 | 44억 | -37억 | -108억 | -32억 | 109억 |
| 당기순이익 | 56억 | 95억 | 75억 | 115억 | 25억 | 46억 | 46억 | 55억 | -19억 | -115억 | -26억 | 97억 |
| 영업이익률 | 9.7% | 14.7% | 15.4% | 14.3% | 9.3% | 10.1% | 5.9% | 5.6% | -6.3% | -16.7% | -18.8% | 14.7% |
| ROE | 10.2% | 14.9% | 10.5% | 13.9% | 2.9% | 5.1% | 4.9% | 5.5% | -1.9% | -13.3% | — | — |
| 부채비율 | 49.4% | 21.1% | 15.9% | 13.6% | 13.1% | 16.0% | 16.8% | 16.6% | 12.1% | 60.3% | 64.6% | 75.5% |
| 자산총계 | 820억 | 774억 | 831억 | 943억 | 969억 | 1,045억 | 1,104억 | 1,166억 | 1,099억 | 1,389억 | 1,384억 | 3,793억 |
| 자본총계 | 549억 | 639억 | 716억 | 830억 | 857억 | 901억 | 945억 | 1,001억 | 980억 | 867억 | 841억 | 2,383억 |
| 부채총계 | 271억 | 135억 | 114억 | 113억 | 112억 | 144억 | 159억 | 166억 | 119억 | 523억 | 543억 | 1,410억 |
| EPS | 108원 | 184원 | 145원 | 222원 | 48원 | 88원 | 88원 | 105원 | -37원 | -223원 | — | — |
| PER | 21.4배 | 14.6배 | 14.7배 | 9.5배 | 38.2배 | 22.7배 | 15.3배 | 11.2배 | — | — | — | — |
| PBR | 2.18배 | 2.18배 | 1.54배 | 1.31배 | 1.11배 | 1.15배 | 0.74배 | 0.61배 | 0.51배 | 0.42배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 115억원(2017) · 최저 -108억원(2025). 최신 2025년은 -108억원입니다. 지금이 10년 바닥권입니다. · 업황 저점 국면 — 회복 시 이익 레버리지 기대 · 최근 2026년 1분기: 매출 170억·영업이익 -32억(영업이익률 -18.8%), 영업이익 직전분기 +22.0%.
업종 전체 종합
1차 플라스틱제품 제조업 16사 합계 · 억원같은 업종(1차 플라스틱제품 제조업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 1.1조 | 1.2조 | 1.3조 | 1.4조 | 1.4조 | 1.5조 | 1.7조 | 1.6조 | 1.8조 | 1.9조 | 5,029억 |
| 영업이익 | 986억 | 1,000억 | 944억 | 906억 | 852억 | 1,089억 | 1,389억 | 820억 | 1,562억 | 1,343억 | 375억 |
| 당기순이익 | 642억 | 513억 | 682억 | 409억 | 285억 | 980억 | 1,164억 | 613억 | 1,177억 | 750억 | 323억 |
| 영업이익률 | 9.3% | 8.5% | 7.4% | 6.3% | 6.1% | 7.2% | 8.1% | 5.1% | 8.7% | 7.0% | 7.5% |
| ROE | 7.5% | 5.9% | 7.4% | 4.4% | 2.9% | 9.0% | 9.8% | 4.5% | 7.9% | 4.9% | — |
| 부채비율 | 52.7% | 53.3% | 60.6% | 67.7% | 64.3% | 66.5% | 59.8% | 58.4% | 64.4% | 63.2% | 64.0% |
| 자산총계 | 1.3조 | 1.3조 | 1.5조 | 1.6조 | 1.6조 | 1.8조 | 1.9조 | 2.2조 | 2.4조 | 2.5조 | 2.5조 |
| 자본총계 | 8,558억 | 8,766억 | 9,174억 | 9,317억 | 9,738억 | 1.1조 | 1.2조 | 1.4조 | 1.5조 | 1.5조 | 1.6조 |
| 부채총계 | 4,514억 | 4,668억 | 5,556억 | 6,306억 | 6,257억 | 7,233억 | 7,101억 | 8,010억 | 9,563억 | 9,711억 | 9,947억 |
| 집계 종목 수 | 11사 | 12사 | 12사 | 12사 | 13사 | 13사 | 13사 | 16사 | 16사 | 16사 | 16사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
산업용 필름·소재(PI첨단소재 등)는 IT 수요 회복의 수혜 국면이에요 — PI필름은 폴더블·전기차 방열 수요가 성장축이에요. 업종 전체 영업이익률: 2016년 9.3% → 2025년 7.0% → 26 1Q 7.5%로 반등.
동종업계 비교
1차 플라스틱제품 제조업 16개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 11위/16영업이익 15위/16영업이익률 15위/16ROE 14위/15부채비율↓ 9위/16
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 백산 ↗ | 5,049억 | 536억 | +1.6% | +10.6% | +6.6% | +12.7% | 71% | 6.3배 | 0.8배 |
| 2 | PI첨단소재 ↗ | 2,634억 | 430억 | +4.8% | +16.3% | +11.5% | +8.6% | 31% | 17.2배 | 1.5배 |
| 3 | 삼영 ↗ | 1,532억 | 149억 | +21.6% | +9.7% | +9.8% | +17.0% | 125% | 15.7배 | 2.4배 |
| 4 | 덕성 ↗ | 1,465억 | 62억 | +16.8% | +4.3% | +3.7% | +5.6% | 57% | 8.7배 | 0.5배 |
| 5 | 디케이앤디 ↗ | 1,426억 | 122억 | +26.7% | +8.6% | +6.1% | +10.7% | 37% | 5.3배 | 0.5배 |
| 6 | 대원화성 ↗ | 1,264억 | 9억 | +0.4% | +0.7% | +2.8% | +7.9% | 233% | 6.6배 | 0.5배 |
| 7 | 스타플렉스 ↗ | 987억 | 66억 | +23.1% | +6.7% | +3.5% | +4.9% | 39% | 5.2배 | 0.3배 |
| 8 | 원풍 ↗ | 876억 | 66억 | +10.1% | +7.5% | +8.0% | +7.6% | 6% | 7.4배 | 0.5배 |
| 9 | 대진첨단소재 ↗ | 845억 | -204억 | -5.0% | -24.1% | -47.4% | -77.4% | 193% | — | 0.8배 |
| 10 | 스톰테크 ↗ | 697억 | 119억 | +4.1% | +17.1% | +14.7% | +10.9% | 42% | 9.4배 | 1.0배 |
| 11 | 티케이지애강 ★ | 647억 | -108억 | +10.8% | -16.7% | -17.8% | -13.3% | 60% | — | 0.3배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
원가 체질
원재료 주도 · 총 132억원가 체질은 이 회사가 물건을 만들 때 돈을 어디에 가장 많이 쓰는지예요. 원재료·인건비·설비(감가상각) 중 무엇이 큰지에 따라, 원자재값이 오를 때·공장을 덜 돌릴 때처럼 어떤 상황에서 이익이 흔들리는지가 달라져요.
- 원재료47.2%62억
- 인건비21.6%29억
- 감가상각6.1%8억
- 기타25.2%33억
비용의 47%가 원재료예요. 철광석·구리 같은 원자재 값이 오르면 이익이 바로 눌리는 구조라, 제품값을 그만큼 못 올리면 마진이 줄어요. 원자재 시세와 판가(파는 값)를 함께 보면 좋아요.
사업부문별 실적
2025년 · 총매출 647억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어느 사업부문에서 나오는지예요. 어느 사업이 이익을 이끄는지, 한 곳에 너무 쏠렸는지 봐요.
부문별 매출 비중 (2025)
- 총합계49.5%641억
- 소방기계설비부문18.6%240억
- 배관재부문12.0%155억
- 배관재부문11.6%150억
- 배관재부문7.9%102억
- 총합계0.5%6억
| 부문 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ | 주요 제품 |
|---|---|---|---|---|---|
| 총합계 | 641억 | 49.5% | +10.8% | +0.0%p | 국내매출 |
| 소방기계설비부문 | 240억 | 18.6% | — | — | 스프링클러&밸브 |
| 배관재부문 | 155억 | 12.0% | -30.2% | -7.0%p | PB외 |
| 배관재부문 | 150억 | 11.6% | -39.9% | -9.8%p | C-PVC외 |
| 배관재부문 | 102억 | 7.9% | -9.1% | -1.7%p | 상품외 |
| 총합계 | 6억 | 0.5% | +9.9% | -0.0%p | 국외매출 |
비중은 부문 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 부문별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 부문정보(부문합=총매출 검산 통과분)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
이자보상배율위험
-6.75배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
현금마진
-1.55%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
2.94%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 47.5% · 유통 52.5%내부지분 47.5%유통 52.5%
- 티케이지태광(주) 본인47.53%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 1억
3명 · 총 4억
직원
120명
평균 0.55억
감사의견
적정의견
서우회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2014~2025 · 5% 이상 3명티케이지태광(주) 47.5%태광실업(주 47.5%이탈양찬모 8.4%이탈
5% 이상 합계
47.5%
2025 · 1명
2014 대비
-4.9%p
52.4% → 47.5%
이탈 보고자
2명
5% 아래로
| 보고자 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 티케이지태광(주) | · | · | · | · | · | · | · | 47.5 | 47.5 | 47.5 | 47.5 | 47.5 | 0.0%p |
| 양찬모이탈 | 8.4 | 8.4 | 8.4 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| 태광실업(주이탈 | 44.0 | 44.0 | 44.0 | 47.5 | 47.5 | 47.5 | 47.5 | · | · | · | · | · | +3.5%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 647억 | -108억 | -16.7% | -13.3% | 60.3% | 원문 |