잉여현금흐름주의
-23억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
바이오니아064550
제약 · 2026-07-31
시가총액
1,629억
PER
—
PBR
0.78
분자진단·유전자 시약 회사예요.
재무 요약
11개 기간 · 억원의료용품(주사기·진단시약·콘택트렌즈 등)은 병원·소비자 수요가 꾸준한 방어적 업종이에요. 수출 판로를 뚫은 회사가 성장해요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 217억 | 233억 | 241억 | 363억 | 2,070억 | 2,237억 | 2,184억 | 2,632억 | 2,940억 | 3,301억 | 818억 | 658억 |
| 영업이익 ● | -120억 | -63억 | -116억 | -85억 | 1,052억 | 471억 | 115억 | 8억 | -134억 | 152억 | -5억 | 135억 |
| 당기순이익 | -144억 | -99억 | -88억 | -74억 | 592억 | 292억 | 151억 | -69억 | -190억 | 17억 | -28억 | 450억 |
| 영업이익률 | -55.3% | -27.0% | -48.1% | -23.4% | 50.8% | 21.1% | 5.3% | 0.3% | -4.6% | 4.6% | -0.6% | -21.8% |
| ROE | -55.2% | -36.5% | -22.6% | -23.4% | 40.0% | 14.1% | 6.2% | -2.9% | -8.4% | 0.7% | — | — |
| 부채비율 | 144.1% | 116.2% | 81.5% | 159.8% | 29.2% | 26.4% | 22.7% | 34.3% | 46.4% | 63.0% | 69.1% | 46.7% |
| 자산총계 | 637억 | 587억 | 708억 | 821억 | 1,912억 | 2,624억 | 2,987억 | 3,155억 | 3,322억 | 3,699억 | 3,690억 | 1.2조 |
| 자본총계 | 261억 | 271억 | 390억 | 316억 | 1,480억 | 2,076억 | 2,435억 | 2,349억 | 2,269억 | 2,270억 | 2,182억 | 9,222억 |
| 부채총계 | 376억 | 315억 | 318억 | 505억 | 432억 | 548억 | 552억 | 806억 | 1,053억 | 1,429억 | 1,508억 | 2,841억 |
| EPS | — | -539원 | -428원 | -361원 | 2,509원 | 1,073원 | 468원 | -410원 | -798원 | -109원 | — | — |
| PER | — | — | — | — | 7.1배 | 45.3배 | 62.8배 | — | — | — | — | — |
| PBR | 6.78배 | 8.56배 | 4.91배 | 5.54배 | 3.10배 | 6.04배 | 3.12배 | 3.66배 | 2.14배 | 1.45배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 1,052억원(2020) · 최저 -134억원(2024). 최신 2025년은 152억원입니다. · 최근 2026년 1분기: 매출 818억·영업이익 -5억(영업이익률 -0.6%).
업종 전체 종합
의료용품 및 기타 의약 관련제품 제조업 27사 합계 · 억원같은 업종(의료용품 및 기타 의약 관련제품 제조업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 4,573억 | 6,602억 | 7,109억 | 8,352억 | 1.9조 | 2.4조 | 2.7조 | 1.7조 | 2.0조 | 2.3조 | 5,593억 |
| 영업이익 | -13억 | -117억 | -463억 | -332억 | 7,398억 | 6,845억 | 5,270억 | -1,769억 | -202억 | 1,477억 | 376억 |
| 당기순이익 | -162억 | -318억 | -453억 | -736억 | 4,991억 | 7,780억 | 4,427억 | -2,774억 | -632억 | -3,134억 | 965억 |
| 영업이익률 | -0.3% | -1.8% | -6.5% | -4.0% | 38.1% | 28.6% | 19.8% | -10.5% | -1.0% | 6.4% | 6.7% |
| ROE | -2.3% | -4.0% | -3.7% | -5.0% | 17.3% | 20.3% | 9.6% | -6.0% | -1.3% | -6.4% | — |
| 부채비율 | 48.1% | 63.1% | 54.4% | 47.9% | 32.5% | 39.4% | 36.6% | 30.2% | 32.9% | 39.9% | 37.7% |
| 자산총계 | 1.0조 | 1.3조 | 1.9조 | 2.2조 | 3.8조 | 5.3조 | 6.3조 | 6.0조 | 6.7조 | 6.8조 | 7.2조 |
| 자본총계 | 6,974억 | 7,976억 | 1.2조 | 1.5조 | 2.9조 | 3.8조 | 4.6조 | 4.6조 | 5.0조 | 4.9조 | 5.1조 |
| 부채총계 | 3,357억 | 5,033억 | 6,700억 | 7,094억 | 9,384억 | 1.5조 | 1.7조 | 1.4조 | 1.6조 | 1.9조 | 1.9조 |
| 집계 종목 수 | 14사 | 21사 | 21사 | 21사 | 27사 | 27사 | 27사 | 27사 | 27사 | 26사 | 25사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
바이오는 두 갈래로 봐야 해요. 삼성바이오로직스(위탁생산)·셀트리온(바이오시밀러)처럼 실적으로 버는 회사들은 글로벌 수요를 타고 이익이 가파르게 크는 중이에요 — 업종 합계 이익은 사실상 이 두 회사가 끌고 가요. 반면 신약 개발사들은 대부분 적자인데, 이건 실패가 아니라 연구 단계의 투자예요. 임상 결과·기술수출 뉴스에 주가가 크게 움직이는 유형이라, 재무제표만으론 다 설명되지 않는 업종이에요. 업종 전체 영업이익률: 2020년 38.1% → 2025년 6.4% → 26 1Q 6.7%로 반등.
동종업계 비교
의료용품 및 기타 의약 관련제품 제조업 26개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 2위/26영업이익 6위/26영업이익률 10위/26ROE 10위/25부채비율↓ 19위/26
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 파마리서치 ↗ | 5,363억 | 2,144억 | +53.2% | +40.0% | +31.4% | +23.2% | 44% | 21.3배 | 5.7배 |
| 2 | 바이오니아 ★ | 3,301억 | 152억 | +12.3% | +4.6% | +0.5% | +0.8% | 63% | — | 0.8배 |
| 3 | 알리코제약 ↗ | 2,012억 | 10억 | +5.7% | +0.5% | -0.3% | -0.8% | 120% | — | 0.5배 |
| 4 | 티앤엘 ↗ | 1,642억 | 464억 | -6.1% | +28.2% | +23.2% | +18.9% | 8% | 11.8배 | 2.2배 |
| 5 | 바디텍메드 ↗ | 1,621억 | 289억 | +17.3% | +17.9% | +14.7% | +9.8% | 15% | 10.6배 | 1.1배 |
| 6 | 바이오노트 ↗ | 1,183억 | 167억 | +15.1% | +14.1% | -73.9% | -5.8% | 3% | — | 0.3배 |
| 7 | 녹십자엠에스 ↗ | 1,084억 | 29억 | +4.4% | +2.7% | +3.2% | +7.5% | 95% | 14.7배 | 1.2배 |
| 8 | 메타바이오메드 ↗ | 1,030억 | 214억 | +9.5% | +20.8% | +10.5% | +8.6% | 49% | 8.4배 | 0.8배 |
| 9 | 한스바이오메드 ↗ | 898억 | -259억 | +10.7% | -28.8% | -35.7% | -94.7% | 273% | — | 7.5배 |
| 10 | 제테마 ↗ | 769억 | 38억 | +12.2% | +5.0% | -9.7% | -11.4% | 222% | — | 2.4배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
원가 체질
기타 주도 · 총 696억원가 체질은 이 회사가 물건을 만들 때 돈을 어디에 가장 많이 쓰는지예요. 원재료·인건비·설비(감가상각) 중 무엇이 큰지에 따라, 원자재값이 오를 때·공장을 덜 돌릴 때처럼 어떤 상황에서 이익이 흔들리는지가 달라져요.
- 원재료19.6%136억
- 인건비11.4%79억
- 외주·운반6.9%48억
- 감가상각3.3%23억
- 기타58.9%409억
비용에서 '기타'가 가장 큰 항목(20%)이에요. 이 항목의 가격·물량이 오르면 이익이 눌리니, 그 변화를 함께 보면 좋아요.
사업부문별 실적
2025년 · 총매출 3,301억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어느 사업부문에서 나오는지예요. 어느 사업이 이익을 이끄는지, 한 곳에 너무 쏠렸는지 봐요.
부문별 매출 비중 (2025)
- 상품매출액61.3%2,025억
- 제품매출액38.2%1,262억
- 용역매출액0.4%12억
- 기술료매출액0.1%3억
| 부문 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ | 주요 제품 |
|---|---|---|---|---|---|
| 상품매출액 | 2,025억 | 61.3% | +6.0% | -3.6%p | — |
| 제품매출액 | 1,262억 | 38.2% | +24.2% | +3.7%p | — |
| 용역매출액 | 12억 | 0.4% | +13.8% | +0.0%p | — |
| 기술료매출액 | 3억 | 0.1% | 0.0% | -0.0%p | — |
비중은 부문 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 부문별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 부문정보(부문합=총매출 검산 통과분)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
이자보상배율주의
2.62배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
이익의 현금화주의
0.68배
영업이익이 실제 현금으로 얼마나 들어오나예요(1이면 딱 그만큼). 1 미만이면 이익이 현금으로 잘 안 들어온 거예요.
현금마진
3.12%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
14.45%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
주주 친화 ● 주의
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원0건
- 해당 공시 없음0
지분 희석5건
- 유상증자4
- 전환사채권발행1
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 18.1% · 유통 81.9%내부지분 18.1%유통 81.9%
- 박한오 본인13.71%
- 이중열 임직원2.22%
- 김명희 배우자0.54%
- 박준성 자녀0.24%
- PARK JUNE YOUNG 자녀0.11%
- PARK CLARAEUGENE 자녀0.11%
- 박한이 동생0.96%
- 박미애 누이0.02%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 4억
5명 · 총 18억
직원
362명
평균 0.52억
감사의견
적정의견
삼일회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2013~2025 · 5% 이상 4명박한오 13.7%㈜유한양행 8.2%이탈지케이에셋(주) 5.2%이탈우리사주조합 0.0%
5% 이상 합계
13.7%
2025 · 1명
2013 대비
-12.4%p
26.1% → 13.7%
이탈 보고자
2명
5% 아래로
| 보고자 | 13 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 박한오 | 26.1 | 24.2 | 22.2 | 21.1 | 17.1 | 17.1 | 15.9 | 14.0 | 15.3 | 13.7 | 13.7 | 13.7 | 13.7 | -12.4%p |
| 우리사주조합 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | · | · | 0.4 | 0.0 | 0.0 | · | 0.2 | 0.0 | +0.0%p |
| ㈜유한양행이탈 | · | · | 8.6 | 8.2 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | -0.4%p |
| 지케이에셋(주)이탈 | · | · | · | 5.2 | 5.2 | 5.2 | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 3,301억 | 152억 | 4.6% | 0.8% | 63.0% | 원문 |