이자보상배율주의
2.65배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
매커스093520
유통 · 2026-07-31
시가총액
2,434억
PER
7.85
PBR
1.41
비메모리 반도체 유통 회사예요.
재무 요약
11개 기간 · 억원도매·유통은 물건을 떼다 파는 사업이라 마진이 얇은 대신 재고·설비 부담이 적어요. 매출 규모보다 이익률이 얼마나 안정적인지를 보세요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 677억 | 874억 | 896억 | 575억 | 869억 | 1,407억 | 1,938억 | 1,754억 | 1,996억 | 2,272억 | 553억 | 6,632억 |
| 영업이익 ● | 35억 | 110억 | 129억 | 59억 | 95억 | 260억 | 315억 | 263억 | 269억 | 291억 | 91억 | 1,132억 |
| 당기순이익 | 16억 | 91억 | 93억 | 48억 | 81억 | 250억 | 222억 | 204억 | 202억 | 231억 | 73억 | 839억 |
| 영업이익률 | 5.2% | 12.6% | 14.4% | 10.3% | 10.9% | 18.5% | 16.3% | 15.0% | 13.5% | 12.8% | 16.5% | 9.4% |
| ROE | 3.9% | 19.4% | 18.0% | 9.2% | 14.4% | 31.5% | 23.8% | 19.9% | 17.8% | 18.3% | — | — |
| 부채비율 | 95.6% | 80.6% | 68.1% | 92.9% | 69.9% | 82.5% | 206.9% | 186.8% | 260.8% | 86.4% | 112.1% | 124.1% |
| 자산총계 | 803억 | 849억 | 871억 | 1,011억 | 955억 | 1,450억 | 2,866억 | 2,937억 | 4,092억 | 2,350억 | 2,496억 | 1.2조 |
| 자본총계 | 411억 | 470억 | 518억 | 524억 | 562억 | 794억 | 934억 | 1,024억 | 1,134억 | 1,261억 | 1,177억 | 4,182억 |
| 부채총계 | 393억 | 379억 | 353억 | 487억 | 393억 | 655억 | 1,932억 | 1,913억 | 2,958억 | 1,089억 | 1,319억 | 7,903억 |
| EPS | — | 648원 | 689원 | 368원 | 650원 | 2,076원 | 1,854원 | 1,878원 | 1,983원 | 2,604원 | — | — |
| PER | — | 6.4배 | 6.0배 | 10.2배 | 7.7배 | 3.9배 | 4.3배 | 6.7배 | 4.2배 | 8.4배 | — | — |
| PBR | 0.95배 | 1.05배 | 0.94배 | 0.85배 | 1.06배 | 1.20배 | 1.01배 | 1.45배 | 0.86배 | 2.07배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | 1.2% | 2.4% | 5.5% | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 315억원(2022) · 최저 35억원(2016). 최신 2025년은 291억원입니다. · 최근 2026년 1분기: 매출 553억·영업이익 91억(영업이익률 16.5%), 영업이익 직전분기 +46.8%.
업종 전체 종합
기타 기계 및 장비 도매업 8사 합계 · 억원같은 업종(기타 기계 및 장비 도매업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 1.6조 | 1.9조 | 1.9조 | 2.0조 | 2.1조 | 3.4조 | 3.9조 | 3.4조 | 4.2조 | 5.2조 | 2.1조 |
| 영업이익 | 438억 | 542억 | 570억 | 587억 | 625억 | 1,641억 | 1,762억 | 1,372억 | 1,432억 | 2,030억 | 3,531억 |
| 당기순이익 | 1,050억 | 664억 | -207억 | 1,049억 | 1,861억 | 1,975억 | 1,283억 | 480억 | 892억 | 1,354억 | 2,608억 |
| 영업이익률 | 2.7% | 2.9% | 3.0% | 2.9% | 3.0% | 4.9% | 4.5% | 4.0% | 3.4% | 3.9% | 16.6% |
| ROE | 15.5% | 9.1% | -2.8% | 12.4% | 24.1% | 20.5% | 11.9% | 3.6% | 6.4% | 9.0% | — |
| 부채비율 | 68.4% | 61.5% | 67.4% | 55.7% | 77.7% | 80.9% | 102.4% | 74.6% | 86.8% | 103.7% | 132.5% |
| 자산총계 | 1.1조 | 1.2조 | 1.2조 | 1.3조 | 1.6조 | 2.1조 | 2.5조 | 2.3조 | 2.6조 | 3.1조 | 3.5조 |
| 자본총계 | 6,763억 | 7,305억 | 7,277억 | 8,430억 | 7,728억 | 9,612억 | 1.1조 | 1.3조 | 1.4조 | 1.5조 | 1.5조 |
| 부채총계 | 4,628억 | 4,492억 | 4,902억 | 4,695억 | 6,005억 | 7,773억 | 1.1조 | 9,993억 | 1.2조 | 1.6조 | 2.0조 |
| 집계 종목 수 | 8사 | 8사 | 8사 | 8사 | 8사 | 8사 | 8사 | 8사 | 8사 | 8사 | 8사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
반도체 부품 유통(에스에이엠티 등)은 반도체 업황 회복과 함께 물량이 늘어나는 국면이에요 — 유통은 마진이 얇아 재고 관리가 이익을 가르죠. 업종 전체 영업이익률: 2021년 4.9% → 2025년 3.9% → 26 1Q 16.6%로 반등.
동종업계 비교
기타 기계 및 장비 도매업 8개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 3위/8영업이익 3위/8영업이익률 1위/8ROE 1위/8부채비율↓ 5위/8
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 에스에이엠티 ↗ | 3.8조 | 1,139억 | +30.0% | +3.0% | +2.0% | +15.6% | 183% | 11.6배 | 1.8배 |
| 2 | 유니퀘스트 ↗ | 7,300억 | 367억 | +2.8% | +5.0% | +2.6% | +7.9% | 110% | 5.1배 | 0.4배 |
| 3 | 매커스 ★ | 2,272억 | 291억 | +13.9% | +12.8% | +10.2% | +18.3% | 86% | 7.8배 | 1.4배 |
| 4 | 원익 ↗ | 1,507억 | 89억 | +8.6% | +5.9% | +7.7% | +4.1% | 33% | 8.3배 | 0.3배 |
| 5 | 신흥 ↗ | 1,026억 | 71억 | +0.8% | +6.9% | +2.9% | +2.5% | 29% | 45.1배 | 1.1배 |
| 6 | SDN ↗ | 875억 | 5억 | +3.7% | +0.5% | -2.3% | -2.7% | 104% | — | 0.5배 |
| 7 | 대한과학 ↗ | 811억 | 55억 | +13.1% | +6.8% | +5.9% | +8.4% | 27% | 7.4배 | 0.6배 |
| 8 | 메타케어 ↗ | 328억 | 13억 | +62.4% | +4.0% | -0.6% | -0.2% | 64% | 41.0배 | 0.2배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
원가 체질
원재료 주도 · 총 566억원가 체질은 이 회사가 물건을 만들 때 돈을 어디에 가장 많이 쓰는지예요. 원재료·인건비·설비(감가상각) 중 무엇이 큰지에 따라, 원자재값이 오를 때·공장을 덜 돌릴 때처럼 어떤 상황에서 이익이 흔들리는지가 달라져요.
- 원재료62.2%352억
- 인건비5.0%28억
- 감가상각0.2%1억
- 외주·운반0.2%1억
- 기타32.5%184억
비용의 62%가 원재료예요. 철광석·구리 같은 원자재 값이 오르면 이익이 바로 눌리는 구조라, 제품값을 그만큼 못 올리면 마진이 줄어요. 원자재 시세와 판가(파는 값)를 함께 보면 좋아요.
사업부문별 실적
2025년 · 총매출 2,272억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어느 사업부문에서 나오는지예요. 어느 사업이 이익을 이끄는지, 한 곳에 너무 쏠렸는지 봐요.
부문별 매출 비중 (2025)
- (주)매커스96.3%2,187억
- (주)매커스시스템즈2.2%50억
- (주)매커스인베스트먼트1.0%23억
- (주)매커스시스템즈0.5%12억
- (주)매커스0.0%0억
| 부문 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ | 주요 제품 |
|---|---|---|---|---|---|
| (주)매커스 | 2,187억 | 96.3% | +20.8% | +5.6%p | 비메모리반도체등 |
| (주)매커스시스템즈 | 50억 | 2.2% | -66.3% | -5.3%p | 스토리지등 |
| (주)매커스인베스트먼트 | 23억 | 1.0% | -16.0% | -0.4%p | 영업수익등 |
| (주)매커스시스템즈 | 12억 | 0.5% | +24.2% | +0.0%p | 유지보수 |
| (주)매커스 | 0억 | 0.0% | -30.8% | -0.0%p | - |
비중은 부문 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 부문별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 부문정보(부문합=총매출 검산 통과분)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
이익의 현금화양호
2.44배
영업이익이 실제 현금으로 얼마나 들어오나예요(1이면 딱 그만큼). 1 미만이면 이익이 현금으로 잘 안 들어온 거예요.
현금마진
31.25%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
41.68%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
주주 친화 ● 양호
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원26건
- 자기주식취득14
- 현금·현물배당10
- 주식소각2
지분 희석0건
- 해당 공시 없음0
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 12.6% · 유통 87.5%내부지분 12.6%유통 87.5%
- 신동철 본인6.56%
- 박유경 특수관계인0.35%
- 성종률 특수관계인5.22%
- 성기홍 특수관계인0.21%
- 성기웅 특수관계인0.21%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서주당배당금
1,200원
전년 200원
등기이사 보수
1인 11억
3명 · 총 34억
직원
43명
평균 1.24억
감사의견
적정의견
삼일 회계법인
자사주 2025년 자기주식 취득 837,405주(보유 — 소각 전엔 환원 확정 아님) · 소각 2,000,000주(주식수 영구 감소)
고래 지분 추이
2014~2025 · 5% 이상 5명(주)매커스 38.6%FidelityManagement&ResearchCompanyLLC 10.0%피델리티매니지먼트앤리서치컴퍼니외 10.0%이탈피델리티매니지먼트앤리서치컴퍼니엘엘씨외 10.0%이탈MiriCapitalManagementLLC 9.7%
5% 이상 합계
58.4%
2025 · 3명
2014 대비
+51.4%p
7.0% → 58.4%
이탈 보고자
2명
5% 아래로
| 보고자 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (주)매커스 | 7.0 | 11.1 | 11.1 | 14.1 | 17.2 | 20.3 | 25.6 | 25.6 | 30.4 | 36.3 | 41.0 | 38.6 | +31.6%p |
| FidelityManagement&ResearchCompanyLLC | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 10.0 | 0.0%p |
| MiriCapitalManagementLLC | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 9.7 | 0.0%p |
| 피델리티매니지먼트앤리서치컴퍼니외이탈 | · | · | · | · | · | 9.4 | 9.9 | 10.0 | · | · | · | · | +0.6%p |
| 피델리티매니지먼트앤리서치컴퍼니엘엘씨외이탈 | · | · | · | · | · | · | · | · | 10.0 | 10.0 | 10.0 | · | 0.0%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 2,272억 | 291억 | 12.8% | 18.3% | 86.4% | 원문 |