이자보상배율위험
-0.9배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
에스와이109610
금속 · 2026-07-31
시가총액
835억
PER
—
PBR
0.47
샌드위치 패널 회사예요.
재무 요약
11개 기간 · 억원구조용 금속(철골·판넬 등)은 건설 경기에 실적이 달려 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 3,061억 | 3,935억 | 4,199억 | 3,801억 | 3,101억 | 4,241억 | 5,372억 | 5,537억 | 5,610억 | 5,016억 | 1,263억 | 2,751억 |
| 영업이익 ● | 92억 | 95억 | 91억 | -84억 | -125억 | 141억 | 140억 | 136억 | 219억 | -66억 | -12억 | 247억 |
| 당기순이익 | 16억 | 5억 | 15억 | -162억 | -290억 | 90억 | 80억 | -95억 | 63억 | -159억 | -39억 | 167억 |
| 영업이익률 | 3.0% | 2.4% | 2.2% | -2.2% | -4.0% | 3.3% | 2.6% | 2.5% | 3.9% | -1.3% | -1.0% | 5.6% |
| ROE | 2.8% | 0.4% | 1.2% | -13.3% | -18.5% | 4.9% | 4.2% | -4.9% | 3.2% | -6.4% | — | — |
| 부채비율 | 385.7% | 201.1% | 173.2% | 197.1% | 120.9% | 112.0% | 121.1% | 117.9% | 121.2% | 93.2% | 105.7% | 71.7% |
| 자산총계 | 2,745억 | 3,430억 | 3,350억 | 3,616억 | 3,470억 | 3,874억 | 4,184억 | 4,264억 | 4,334억 | 4,771억 | 4,986억 | 1.4조 |
| 자본총계 | 565억 | 1,139억 | 1,226억 | 1,217억 | 1,571억 | 1,827억 | 1,892억 | 1,957억 | 1,959억 | 2,470억 | 2,424억 | 6,742억 |
| 부채총계 | 2,179억 | 2,291억 | 2,124억 | 2,399억 | 1,899억 | 2,047억 | 2,292억 | 2,307억 | 2,375억 | 2,301억 | 2,562억 | 7,751억 |
| EPS | — | 21원 | 60원 | -666원 | -1,034원 | 197원 | 169원 | — | — | — | — | — |
| PER | — | 238.7배 | 75.3배 | — | — | 18.5배 | 23.2배 | — | — | — | — | — |
| PBR | 14.05배 | 2.15배 | 1.80배 | 1.42배 | 1.42배 | 0.97배 | 1.01배 | 1.18배 | 0.93배 | 0.60배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 219억원(2024) · 최저 -125억원(2020). 최신 2025년은 -66억원입니다. · 최근 2026년 1분기: 매출 1,263억·영업이익 -12억(영업이익률 -1.0%), 영업이익 직전분기 +65.7%.
업종 전체 종합
구조용 금속제품 제조업 13사 합계 · 억원같은 업종(구조용 금속제품 제조업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 2.0조 | 2.1조 | 2.3조 | 2.5조 | 2.4조 | 3.3조 | 3.9조 | 4.1조 | 5.4조 | 4.9조 | 1.3조 |
| 영업이익 | 698억 | 1,351억 | 1,225억 | 797억 | 756억 | 1,511억 | 1,562억 | 2,751억 | 4,085억 | 3,564억 | 697억 |
| 당기순이익 | 484억 | 1,115억 | 679억 | 400억 | -83억 | 1,240억 | 462억 | 1,211억 | 2,225억 | 241억 | 370억 |
| 영업이익률 | 3.6% | 6.5% | 5.2% | 3.1% | 3.1% | 4.6% | 4.0% | 6.7% | 7.6% | 7.2% | 5.5% |
| ROE | 3.4% | 7.2% | 4.3% | 2.4% | -0.6% | 5.2% | 1.9% | 4.4% | 7.3% | 0.7% | — |
| 부채비율 | 57.6% | 58.6% | 67.2% | 75.1% | 86.8% | 80.3% | 89.2% | 116.1% | 112.1% | 98.5% | 108.4% |
| 자산총계 | 2.2조 | 2.5조 | 2.7조 | 2.9조 | 2.6조 | 4.3조 | 4.6조 | 5.9조 | 6.5조 | 6.6조 | 6.6조 |
| 자본총계 | 1.4조 | 1.5조 | 1.6조 | 1.7조 | 1.4조 | 2.4조 | 2.5조 | 2.7조 | 3.1조 | 3.3조 | 3.2조 |
| 부채총계 | 8,202억 | 9,085억 | 1.1조 | 1.2조 | 1.2조 | 1.9조 | 2.2조 | 3.2조 | 3.4조 | 3.3조 | 3.4조 |
| 집계 종목 수 | 12사 | 12사 | 12사 | 12사 | 11사 | 12사 | 12사 | 13사 | 13사 | 13사 | 13사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
구조물·타워는 풍력 슈퍼사이클의 수혜 국면이에요 — 씨에스윈드는 미국 IRA(보조금) 효과와 해상풍력 하부구조물(자회사)이 성장을 끌고 있어요. 업종 전체 영업이익률: 2024년 7.6% → 2025년 7.2%.
동종업계 비교
구조용 금속제품 제조업 13개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 2위/13영업이익 12위/13영업이익률 10위/13ROE 11위/13부채비율↓ 8위/13
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 씨에스윈드 ↗ | 2.9조 | 3,203억 | -4.6% | +10.9% | +1.4% | +3.3% | 168% | 44.6배 | 1.3배 |
| 2 | 에스와이 ★ | 5,016억 | -66억 | -10.6% | -1.3% | -3.2% | -6.4% | 93% | — | 0.5배 |
| 3 | 삼목에스폼 ↗ | 3,170억 | 64억 | -21.1% | +2.0% | +3.2% | +1.6% | 17% | 19.2배 | 0.3배 |
| 4 | 다스코 ↗ | 2,732억 | 21억 | -12.4% | +0.8% | -2.5% | -5.0% | 136% | — | 0.4배 |
| 5 | 보성파워텍 ↗ | 1,475억 | 268억 | +91.4% | +18.2% | +13.8% | +18.4% | 21% | 13.9배 | 2.5배 |
| 6 | 제일테크노스 ↗ | 1,336억 | 71억 | -27.4% | +5.3% | +7.7% | +7.2% | 26% | 4.2배 | 0.3배 |
| 7 | 동국S&C ↗ | 1,197억 | 69억 | -27.8% | +5.8% | -1.4% | -0.9% | 38% | — | 0.4배 |
| 8 | 삼영엠텍 ↗ | 1,185억 | 102억 | +0.4% | +8.6% | +11.1% | +5.4% | 124% | 9.1배 | 1.0배 |
| 9 | 누리플랜 ↗ | 1,176억 | 48억 | +1.4% | +4.1% | +1.2% | +3.0% | 203% | 108.8배 | 0.6배 |
| 10 | 덕신이피씨 ↗ | 1,065억 | -1억 | -27.4% | -0.1% | +1.3% | +1.1% | 65% | 20.0배 | 0.3배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
판매 경로별 매출
2025년 · 총매출 5,016억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어떤 판매 경로로 나오는지예요(수출/내수, 소비자 직접판매 B2C/기업 납품 B2B, 온라인·홈쇼핑 등). 수출·온라인 비중이 크면 환율·플랫폼 정책에, 특정 경로 쏠림이 크면 그 경로 변화에 실적이 흔들려요.
판매 경로별 매출 비중 (2025)
- 패널 · 소계 · 소계 · 내수25.1%1,686억
- 기타 · 제품,상품 · 제품,상품 · 내수23.5%1,580억
- 패널 · 제품,상품 · G/W패널 · 내수17.2%1,157억
- 데크플레이트 · 제품,상품 · 데크플레이트 · 내수14.5%974억
- 기타 · 제품,상품 · 제품,상품 · 수출5.7%380억
- 단열재(보드) · 제품,상품 · 우레탄단열재 · 내수5.5%373억
- 패널 · 제품,상품 · 우레탄패널 · 내수4.9%328억
- 기타3.7%246억
| 판매 경로 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ |
|---|---|---|---|---|
| 패널 · 소계 · 소계 · 내수 | 1,686억 | 25.1% | 0.0% | 0.0%p |
| 기타 · 제품,상품 · 제품,상품 · 내수 | 1,580억 | 23.5% | 0.0% | 0.0%p |
| 패널 · 제품,상품 · G/W패널 · 내수 | 1,157억 | 17.2% | 0.0% | 0.0%p |
| 데크플레이트 · 제품,상품 · 데크플레이트 · 내수 | 974억 | 14.5% | 0.0% | 0.0%p |
| 기타 · 제품,상품 · 제품,상품 · 수출 | 380억 | 5.7% | 0.0% | 0.0%p |
| 단열재(보드) · 제품,상품 · 우레탄단열재 · 내수 | 373억 | 5.5% | 0.0% | 0.0%p |
| 패널 · 제품,상품 · 우레탄패널 · 내수 | 328억 | 4.9% | 0.0% | 0.0%p |
| 패널 · 제품,상품 · 난연EPS패널 · 내수 | 121억 | 1.8% | 0.0% | 0.0%p |
| 패널 · 제품,상품 · EPS패널 · 내수 | 81억 | 1.2% | 0.0% | 0.0%p |
| 패널 · 소계 · 소계 · 수출 | 23억 | 0.3% | 0.0% | 0.0%p |
| 패널 · 제품,상품 · 우레탄패널 · 수출 | 16억 | 0.2% | 0.0% | 0.0%p |
| 패널 · 제품,상품 · EPS패널 · 수출 | 5억 | 0.1% | 0.0% | 0.0%p |
비중은 판매 경로 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 판매 경로별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 매출실적(판매 경로 기준)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
주주 친화 ● 양호
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원4건
- 현금·현물배당2
- 자기주식취득2
지분 희석3건
- 전환사채권발행2
- 신주인수권부사채권발행1
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 36.3% · 유통 63.7%내부지분 36.3%유통 63.7%
- 홍영돈 본인17.24%
- 김준열 친인척0.13%
- 윤중자 친인척0.40%
- 김민희 친인척0.01%
- 홍성부 자녀0.41%
- (주)에스와이테크 기타9.38%
- 김옥주 처3.11%
- 에스와이스틸텍(주) 계열회사2.04%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서주당배당금
50원
등기이사 보수
1인 2억
2명 · 총 3억
직원
368명
평균 0.37억
감사의견
적정의견
삼일회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2015~2025 · 5% 이상 7명홍영돈 17.2%소준우 14.9%이탈이화춘 13.2%이탈(주)에스와이테크 9.4%방윤재 8.1%이탈김옥주 5.3%이탈
5% 이상 합계
26.6%
2025 · 2명
2015 대비
-37.9%p
64.5% → 26.6%
이탈 보고자
4명
5% 아래로
| 보고자 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 홍영돈 | 18.1 | 19.6 | 18.3 | 17.7 | 34.1 | 21.5 | 20.6 | 20.6 | 19.3 | 17.2 | 17.2 | -0.9%p |
| (주)에스와이테크 | · | · | · | · | · | 7.1 | 6.8 | 8.1 | 9.4 | 9.4 | 9.4 | +2.3%p |
| 우리사주조합 | 6.9 | 5.9 | 1.6 | 0.9 | 0.7 | 0.2 | 0.2 | 0.1 | 0.1 | 0.1 | 0.1 | -6.8%p |
| 이화춘이탈 | 16.5 | 16.9 | 14.7 | 13.2 | · | · | · | · | · | · | · | -3.3%p |
| 소준우이탈 | 14.9 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| 방윤재이탈 | 8.1 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| 김옥주이탈 | 6.8 | 7.6 | 7.8 | 8.1 | 8.1 | 5.3 | 5.1 | 5.5 | 5.5 | 5.3 | · | -1.5%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 5,016억 | -66억 | -1.3% | -6.4% | 93.2% | 원문 |