잉여현금흐름주의
-206억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
툴젠199800
일반서비스 · 2026-07-31
시가총액
3,536억
PER
—
PBR
6.31
유전자가위(CRISPR) 원천기술 회사예요.
재무 요약
10개 기간 · 억원제약·바이오 생태계(연구개발-기초물질·바이오-완제 의약품-의료기기) 중 여기는 맨 앞 '연구개발' 그룹이에요 — 알테오젠처럼 기술을 개발해 수출(라이선스)하는 회사들이죠. 적자는 연구 투자라 정상 범주고, 임상·기술수출 뉴스에 주가가 움직이는 유형이에요. 현금이 얼마나 버티는지(현금 여력)를 함께 보세요.
| 항목 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 33억 | 12억 | 11억 | 7억 | 16억 | 7억 | 11억 | 9억 | 13억 | 4억 | 78억 |
| 영업이익 ● | -41억 | -83억 | -166억 | -150억 | -207억 | -194억 | -171억 | -218억 | -233억 | -46억 | -86억 |
| 당기순이익 | -43억 | -81억 | -163억 | -149억 | -207억 | -182억 | -423억 | 62억 | -368억 | -44억 | -49억 |
| 영업이익률 | -124.2% | -691.7% | -1509.1% | -2142.9% | -1293.8% | -2771.4% | -1554.5% | -2422.2% | -1792.3% | -1150.0% | -1057.6% |
| ROE | -33.1% | -21.9% | -60.8% | -49.8% | -24.4% | -25.8% | -140.5% | 10.6% | -65.8% | — | — |
| 부채비율 | 16.9% | 4.9% | 11.6% | 8.4% | 3.5% | 7.1% | 210.6% | 29.1% | 10.4% | 7.7% | 56.5% |
| 자산총계 | 152억 | 387억 | 299억 | 324억 | 877억 | 754억 | 935억 | 755억 | 617억 | 573억 | 1,537억 |
| 자본총계 | 130억 | 370억 | 268억 | 299억 | 847억 | 705억 | 301억 | 584억 | 559억 | 532억 | 955억 |
| 부채총계 | 22억 | 18억 | 31억 | 25억 | 30억 | 50억 | 634억 | 170억 | 58억 | 41억 | 582억 |
| EPS | -751원 | -1,269원 | -2,512원 | -2,269원 | -3,015원 | -2,314원 | -5,351원 | 776원 | -4,246원 | — | — |
| PER | — | — | — | — | — | — | — | 49.3배 | — | — | — |
| PBR | 39.97배 | 24.33배 | 18.02배 | 33.41배 | 9.63배 | 7.01배 | 20.99배 | 5.89배 | 9.44배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 -41억원(2017) · 최저 -233억원(2025). 최신 2025년은 -233억원입니다. 지금이 10년 바닥권입니다. · 최근 2026년 1분기: 매출 4억·영업이익 -46억(영업이익률 -1150.0%), 영업이익 직전분기 +34.3%.
업종 전체 종합
자연과학 및 공학 연구개발업 18사 합계 · 억원같은 업종(자연과학 및 공학 연구개발업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 25억 | 364억 | 1,153억 | 1,114억 | 1,320억 | 1,630억 | 1,965억 | 981억 | 1,293억 | 1,690억 | 556억 |
| 영업이익 | -60억 | -106억 | -235억 | -364억 | -958억 | -1,066억 | -1,478억 | -2,121억 | -2,003억 | -2,167억 | -632억 |
| 당기순이익 | -59억 | -190억 | -433억 | -644억 | -1,331억 | -1,337억 | -1,597억 | -3,175억 | -1,940억 | -2,134억 | -478억 |
| 영업이익률 | -240.0% | -29.1% | -20.4% | -32.7% | -72.6% | -65.4% | -75.2% | -216.2% | -154.9% | -128.2% | -113.7% |
| ROE | -33.7% | -22.8% | -25.3% | -20.6% | -34.3% | -20.9% | -28.5% | -128.6% | -33.3% | -26.1% | — |
| 부채비율 | 24.0% | 39.3% | 68.6% | 42.6% | 80.1% | 54.9% | 60.9% | 254.7% | 61.7% | 35.9% | 38.9% |
| 자산총계 | 216억 | 1,162억 | 2,884억 | 4,463억 | 6,985억 | 9,927억 | 9,019억 | 9,470억 | 1.0조 | 1.2조 | 1.1조 |
| 자본총계 | 175억 | 834억 | 1,711억 | 3,129억 | 3,878억 | 6,406억 | 5,607억 | 2,468억 | 5,825억 | 8,180억 | 7,616억 |
| 부채총계 | 42억 | 328억 | 1,173억 | 1,334억 | 3,107억 | 3,520억 | 3,412억 | 6,287억 | 3,595억 | 2,940억 | 2,959억 |
| 집계 종목 수 | 1사 | 7사 | 7사 | 7사 | 12사 | 12사 | 12사 | 18사 | 18사 | 18사 | 18사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
연구개발 업종은 실적보다 파이프라인(개발 중인 기술·신약)의 진행이 주가를 움직여요. 적자 자체는 연구 투자라 정상이지만, 현금이 마르면 유상증자로 이어질 수 있어 현금 여력과 기술수출 소식을 함께 보는 게 핵심이에요. 업종 전체 영업이익률: 2018년 -20.4% → 2025년 -128.2% → 26 1Q -113.7%로 반등.
동종업계 비교
자연과학 및 공학 연구개발업 18개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 15위/18영업이익 14위/18영업이익률 16위/18ROE 15위/16부채비율↓ 5위/18
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 온코닉테라퓨틱스 ↗ | 534억 | 126억 | +259.8% | +23.6% | +29.6% | +21.9% | 5% | 30.1배 | 6.7배 |
| 2 | 콜마바이오텍 ↗ | 376억 | -39억 | -13.0% | -10.4% | -14.8% | -23.7% | 271% | — | 1.6배 |
| 3 | 쓰리빌리언 ↗ | 117억 | -59억 | +102.8% | -50.3% | -46.2% | -22.9% | 26% | — | 6.9배 |
| 4 | 아이엠바이오로직스 ↗ | 116억 | 3억 | -57.9% | +2.6% | +7.5% | +1.2% | 3% | 119.6배 | 2.6배 |
| 5 | 모아라이프플러스 ↗ | 112억 | -65억 | -28.2% | -58.2% | -116.2% | -42.6% | 39% | — | 0.5배 |
| 6 | 셀리드 ↗ | 88억 | -113억 | +112.3% | -128.3% | -136.5% | -16.3% | 49% | — | 0.7배 |
| 7 | 보로노이 ↗ | 75억 | -544억 | — | -723.9% | — | — | 65% | — | 19.5배 |
| 8 | 아이엠비디엑스 ↗ | 53억 | -87억 | +56.4% | -162.6% | -148.9% | -31.5% | 8% | — | 1.7배 |
| 9 | 지노믹트리 ↗ | 38억 | -113억 | +59.2% | -300.5% | -242.7% | -7.9% | 5% | — | 2.4배 |
| 10 | CJ 바이오사이언스 ↗ | 37억 | -248억 | +6.5% | -671.2% | -650.1% | -44.8% | 35% | — | 0.8배 |
| 15 | 툴젠 ★ | 13억 | -233억 | +46.6% | -1783.0% | -2814.1% | -65.8% | 10% | — | 6.3배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
원가 체질
외주·운반 주도 · 총 47억원가 체질은 이 회사가 물건을 만들 때 돈을 어디에 가장 많이 쓰는지예요. 원재료·인건비·설비(감가상각) 중 무엇이 큰지에 따라, 원자재값이 오를 때·공장을 덜 돌릴 때처럼 어떤 상황에서 이익이 흔들리는지가 달라져요.
- 외주·운반45.0%21억
- 인건비37.3%18억
- 감가상각9.7%5억
- 원재료1.0%0억
- 기타7.1%3억
외주(다른 회사에 맡기는 비용) 비중이 커요. 직접 생산보다 위탁·용역에 의존하는 구조라, 외주 단가와 협력사 상황이 원가를 좌우해요.
품목별 매출
2025년 · 총매출 13억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어떤 제품(품목)에서 나오는지예요. 잘 팔리는 제품이 무엇이고 한 제품에 너무 쏠렸는지, 새 제품이 크고 있는지를 봐요.
품목별 매출 비중 (2025)
- 전사 · 라이센스수익80.5%11억
- 전사 · 기타(상품,연구용역등)14.3%2억
- 전사 · NGS3.7%0억
- 전사 · 유전자가위관련제품0.8%0억
- 전사 · 세포주및동물0.7%0억
| 품목 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ |
|---|---|---|---|---|
| 전사 · 라이센스수익 | 11억 | 80.5% | +31.7% | -9.1%p |
| 전사 · 기타(상품,연구용역등) | 2억 | 14.3% | +353.7% | +9.7%p |
| 전사 · NGS | 0억 | 3.7% | +104.5% | +1.0%p |
| 전사 · 유전자가위관련제품 | 0억 | 0.8% | -61.3% | -2.3%p |
| 전사 · 세포주및동물 | 0억 | 0.7% | — | — |
비중은 품목 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 품목별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 매출실적(품목별 소계 — 소계합=총매출 검산 통과)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
이자보상배율위험
-1.38배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
현금마진
-1,553.85%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
730.77%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
주주 친화 ● 주의
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원0건
- 해당 공시 없음0
지분 희석6건
- 유상증자5
- 전환사채권발행1
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 19.1% · 유통 80.9%내부지분 19.1%유통 80.9%
- (주)제넥신 최대주주 본인12.47%
- 김진수 당해법인 등기임원6.64%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 2억
6명 · 총 11억
직원
66명
평균 0.85억
감사의견
적정의견
신한
회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2014~2025 · 5% 이상 6명최성학 16.2%이탈미래창조LB선도기업투자펀드20호 12.5%이탈(주)제넥신 12.5%김진수 6.6%미래창조LB선도기업&cr;투자펀드20호 5.1%이탈우리사주조합 0.2%
5% 이상 합계
19.1%
2025 · 2명
2014 대비
-5.1%p
24.2% → 19.1%
이탈 보고자
3명
5% 아래로
| 보고자 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (주)제넥신 | · | · | · | · | · | · | 16.6 | 14.2 | 14.2 | 14.1 | 13.1 | 12.5 | -4.2%p |
| 김진수 | · | · | · | · | 19.3 | 19.1 | 10.2 | 8.7 | 8.6 | 8.6 | 8.0 | 6.6 | -12.7%p |
| 우리사주조합 | · | · | · | · | · | · | · | 0.5 | 0.5 | 0.4 | 0.3 | 0.2 | -0.3%p |
| 최성학이탈 | 18.1 | 16.2 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | -1.9%p |
| 미래창조LB선도기업투자펀드20호이탈 | 6.1 | 12.9 | 14.0 | 14.0 | 12.7 | 12.5 | · | · | · | · | · | · | +6.4%p |
| 미래창조LB선도기업&cr;투자펀드20호이탈 | · | · | · | · | · | · | 6.7 | 5.1 | · | · | · | · | -1.5%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 13억 | -233억 | -1783.0% | -65.8% | 10.4% | 원문 |