잉여현금흐름주의
-2,706억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
SK디앤디210980
부동산 · 2026-07-31
시가총액
797억
PER
11.23
PBR
0.14
부동산·신재생 개발 회사예요(SK 계열).
재무 요약
11개 기간 · 억원리츠·부동산은 임대료를 배당으로 돌려주는 자산 사업이에요 — 실적보다 배당수익률과 자산가치, 그리고 금리가 주가를 좌우해요. 금리가 내리면 배당 매력이 살아나는 금리 역방향 업종이죠. 매출·이익 증감보다 부채비율(이자 부담)과 배당의 지속성을 보세요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 2,764억 | 3,308억 | 5,628억 | 4,547억 | 7,026억 | 8,818억 | 5,634억 | 3,851억 | 8,709억 | 4,458억 | 703억 | 1,310억 |
| 영업이익 ● | 404억 | 237억 | 851억 | 823억 | 1,112억 | 2,099억 | 643억 | 1,776억 | 537억 | 378억 | -93억 | 47억 |
| 당기순이익 | 263억 | 650억 | 524억 | 449억 | 661억 | 1,336억 | 762억 | 1,031억 | 442억 | 54억 | -215억 | 47억 |
| 영업이익률 | 14.6% | 7.2% | 15.1% | 18.1% | 15.8% | 23.8% | 11.4% | 46.1% | 6.2% | 8.5% | -13.2% | 3.2% |
| ROE | 9.2% | 25.1% | 15.1% | 12.4% | 12.4% | 20.9% | 10.9% | 13.5% | 7.8% | 0.9% | — | — |
| 부채비율 | 257.8% | 264.0% | 328.4% | 286.5% | 222.2% | 210.3% | 214.4% | 218.0% | 156.5% | 174.2% | 149.2% | 43.4% |
| 자산총계 | 1.0조 | 9,413억 | 1.5조 | 1.4조 | 1.7조 | 2.0조 | 2.2조 | 2.4조 | 1.5조 | 1.6조 | 1.4조 | 5,738억 |
| 자본총계 | 2,855억 | 2,586억 | 3,478억 | 3,614억 | 5,315억 | 6,393억 | 6,971억 | 7,619억 | 5,700억 | 5,787억 | 5,560억 | 3,751억 |
| 부채총계 | 7,359억 | 6,827억 | 1.1조 | 1.0조 | 1.2조 | 1.3조 | 1.5조 | 1.7조 | 8,922억 | 1.0조 | 8,298억 | 1,987억 |
| EPS | 2,528원 | 3,362원 | 3,237원 | 2,365원 | 2,505원 | 5,910원 | 3,084원 | — | — | — | — | — |
| PER | 6.6배 | 5.7배 | 4.7배 | 7.0배 | 9.8배 | 3.0배 | 3.7배 | — | — | — | — | — |
| PBR | 1.09배 | 1.37배 | 0.81배 | 0.85배 | 0.86배 | 0.52배 | 0.30배 | 0.41배 | 0.24배 | 0.41배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | 4.8% | 8.3% | 1.6% | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 2,099억원(2021) · 최저 237억원(2017). 최신 2025년은 378억원입니다. · 최근 2026년 1분기: 매출 703억·영업이익 -93억(영업이익률 -13.2%), 영업이익 직전분기 +20.5%.
업종 전체 종합
부동산 임대 및 공급업 7사 합계 · 억원같은 업종(부동산 임대 및 공급업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 6,401억 | 9,971억 | 1.2조 | 1.1조 | 1.5조 | 1.8조 | 3.5조 | 3.2조 | 2.9조 | 2.4조 | 634억 | 4,085억 |
| 영업이익 | 528억 | 392억 | 1,075억 | 1,057억 | 1,584억 | 2,787억 | 2,858억 | 3,678억 | 1,108억 | 1,149억 | 539억 | 29억 |
| 당기순이익 | 310억 | 734억 | 629억 | 645억 | 940억 | 1,705억 | 2,649억 | 2,034억 | 796억 | 757억 | 205억 | -73억 |
| 영업이익률 | 8.2% | 3.9% | 9.0% | 9.3% | 10.8% | 15.4% | 8.2% | 11.4% | 3.8% | 4.7% | 85.0% | 0.7% |
| ROE | 4.6% | 10.8% | 8.1% | 7.1% | 5.1% | 7.4% | 9.5% | 5.2% | 2.2% | 2.0% | 1.0% | — |
| 부채비율 | 139.2% | 133.9% | 179.0% | 145.6% | 175.1% | 143.3% | 183.9% | 148.3% | 133.9% | 135.8% | 167.0% | 86.0% |
| 자산총계 | 1.6조 | 1.6조 | 2.2조 | 2.2조 | 5.1조 | 5.6조 | 7.9조 | 9.7조 | 8.4조 | 8.9조 | 5.4조 | 3.2조 |
| 자본총계 | 6,802억 | 6,819억 | 7,779억 | 9,021억 | 1.9조 | 2.3조 | 2.8조 | 3.9조 | 3.6조 | 3.8조 | 2.0조 | 1.7조 |
| 부채총계 | 9,465억 | 9,129억 | 1.4조 | 1.3조 | 3.3조 | 3.3조 | 5.1조 | 5.8조 | 4.8조 | 5.1조 | 3.4조 | 1.5조 |
| 집계 종목 수 | 5사 | 6사 | 6사 | 6사 | 7사 | 7사 | 7사 | 7사 | 7사 | 7사 | 1사 | 6사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
리츠는 금리 인하 사이클의 수혜 국면이에요 — 조달 비용이 내리면 배당 여력이 살아나죠. SK리츠 등 스폰서 리츠는 우량 자산 편입이 이어지는지가 관전 포인트예요. 업종 전체 영업이익률: 2026년 85.0% → 2026년 85.0%.
동종업계 비교
부동산 임대 및 공급업 7개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 2위/7영업이익 2위/6영업이익률 3위/6ROE 2위/6부채비율↓ 6위/7
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 자이에스앤디 ↗ | 1.4조 | 125억 | -12.1% | +0.9% | +2.7% | +5.3% | 71% | 7.2배 | 0.5배 |
| 2 | SK디앤디 ★ | 3,427억 | 302억 | -43.4% | +8.8% | +5.9% | +3.5% | 155% | 11.2배 | 0.1배 |
| 3 | 부방 ↗ | 3,195억 | 18억 | -8.2% | +0.5% | +0.7% | +1.4% | 45% | 20.0배 | 0.3배 |
| 4 | 디티씨 ↗ | 1,886억 | -18억 | +1487.2% | -0.9% | -0.8% | -0.6% | 23% | 10.8배 | 0.3배 |
| 5 | SK리츠 ↗ | 634억 | 539억 | -9.9% | +85.0% | +32.4% | +1.0% | 167% | — | — |
| 6 | 이스타코 ↗ | 164억 | — | +43.0% | — | — | — | 137% | — | 0.5배 |
| 7 | 신라섬유 ↗ | 36억 | 5억 | -2.2% | +13.6% | +2.0% | +0.5% | 112% | 200.7배 | 1.0배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
이자보상배율위험
0.71배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
이익의 현금화주의
-7.02배
영업이익이 실제 현금으로 얼마나 들어오나예요(1이면 딱 그만큼). 1 미만이면 이익이 현금으로 잘 안 들어온 거예요.
현금마진
-59.49%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
26.49%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
주주 친화 ● 양호
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원13건
- 현금·현물배당13
지분 희석4건
- 유상증자3
- 전환사채권발행1
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 78.7% · 유통 21.3%내부지분 78.7%유통 21.3%
- 한앤코개발홀딩스(유) 최대주주 본인47.42%
- SK디스커버리㈜ 기타31.27%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서주당배당금
200원
전년 600원
등기이사 보수
1인 7억
1명 · 총 7억
직원
151명
평균 1.05억
감사의견
적정의견
안진회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2015~2025 · 5% 이상 7명한앤코개발홀딩스(유) 47.4%SK케미칼(주) 45.6%이탈최창원 40.7%이탈SK디스커버리㈜ 31.3%SK신텍㈜ 10.0%이탈국민연금공단(주1) 5.3%이탈
5% 이상 합계
78.7%
2025 · 2명
2015 대비
+14.1%p
64.6% → 78.7%
이탈 보고자
4명
5% 아래로
| 보고자 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 한앤코개발홀딩스(유) | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 47.4 | 0.0%p |
| SK디스커버리㈜ | · | · | 45.6 | 45.6 | 65.4 | 67.2 | · | · | · | · | 31.3 | -14.3%p |
| SK케미칼(주)이탈 | 45.6 | 45.6 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | +0.0%p |
| SK신텍㈜이탈 | 10.0 | 10.0 | 10.0 | 10.0 | · | · | · | · | · | · | · | +0.0%p |
| 국민연금공단(주1)이탈 | 9.1 | 9.1 | · | · | · | · | 6.1 | · | 5.3 | · | · | -3.8%p |
| 우리사주조합 | 2.0 | 1.9 | 1.5 | 1.4 | 1.2 | 0.9 | 0.1 | 0.1 | 0.1 | 0.1 | · | -2.0%p |
| 최창원이탈 | · | · | · | · | · | · | 40.2 | 40.2 | 40.2 | 40.7 | · | +0.5%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 3,427억 | 302억 | 8.8% | 3.5% | 155.4% | 원문 |