잉여현금흐름주의
-37억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
에스엘에스바이오246250
일반서비스 · 2026-07-31
시가총액
302억
PER
—
PBR
3.88
의약품 품질검사 회사예요.
재무 요약
9개 기간 · 억원전문 서비스는 인력 기반 사업이라 인건비 관리가 곧 이익률이에요.
| 항목 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 61억 | 64억 | 74억 | 87억 | 82억 | 108억 | 90억 | 84억 | 40억 | 396억 |
| 영업이익 ● | 14억 | 5억 | 11억 | -7억 | 4억 | 24억 | 10억 | 3억 | -41억 | 29억 |
| 당기순이익 | -6억 | -29억 | 6억 | -7억 | 1억 | 28억 | 14억 | 3억 | -49억 | 8억 |
| 영업이익률 | 23.0% | 7.8% | 14.9% | -8.0% | 4.9% | 22.2% | 11.1% | 3.6% | -102.5% | 5.5% |
| ROE | 26.1% | -138.1% | 14.6% | -20.0% | 2.7% | 41.8% | 10.4% | 2.4% | -64.5% | — |
| 부채비율 | -460.9% | 228.6% | 168.3% | 188.6% | 183.8% | 74.6% | 32.6% | 30.4% | 47.4% | 53.4% |
| 자산총계 | 83억 | 70억 | 111억 | 101억 | 105억 | 118억 | 178억 | 164억 | 112억 | 4,099억 |
| 자본총계 | -23억 | 21억 | 41억 | 35억 | 37억 | 67억 | 135억 | 125억 | 76억 | 2,676억 |
| 부채총계 | 106억 | 48억 | 69억 | 66억 | 68억 | 50억 | 44억 | 38억 | 36억 | 1,424억 |
| EPS | — | — | — | -99원 | 8원 | 412원 | 204원 | 22원 | -326원 | — |
| PER | — | — | — | — | 559.4배 | 6.0배 | 12.6배 | 87.5배 | — | — |
| PBR | -19.09배 | 28.13배 | 14.08배 | 24.51배 | 18.44배 | 5.69배 | 2.94배 | 2.36배 | 3.96배 | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 24억원(2022) · 최저 -41억원(2025). 최신 2025년은 -41억원입니다. 지금이 10년 바닥권입니다. · 업황 저점 국면 — 회복 시 이익 레버리지 기대
업종 전체 종합
그 외 기타 전문, 과학 및 기술 서비스업 10사 합계 · 억원같은 업종(그 외 기타 전문, 과학 및 기술 서비스업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 561억 | 791억 | 1,025억 | 2,096억 | 3,123억 | 4,645억 | 5,994억 | 7,564억 | 7,831억 | 7,366억 | 1,812억 |
| 영업이익 | 7억 | 57억 | 60억 | 283억 | 278억 | 618억 | 511억 | 108억 | 24억 | -166억 | 21억 |
| 당기순이익 | 22억 | 2억 | -258억 | 151억 | -221억 | 330억 | 620억 | -315억 | -8억 | -343억 | -3억 |
| 영업이익률 | 1.2% | 7.2% | 5.9% | 13.5% | 8.9% | 13.3% | 8.5% | 1.4% | 0.3% | -2.3% | 1.2% |
| ROE | 2.7% | 0.3% | -34.4% | 5.2% | -3.6% | 4.4% | 6.9% | -3.0% | -0.1% | -2.9% | — |
| 부채비율 | 50.2% | 115.9% | 232.9% | 80.6% | 85.4% | 79.4% | 86.8% | 71.5% | 60.2% | 51.5% | 50.3% |
| 자산총계 | 1,248억 | 1,727억 | 2,497억 | 5,285억 | 1.1조 | 1.3조 | 1.7조 | 1.8조 | 1.8조 | 1.8조 | 1.8조 |
| 자본총계 | 830억 | 800억 | 750억 | 2,926억 | 6,104억 | 7,460억 | 8,987억 | 1.0조 | 1.1조 | 1.2조 | 1.2조 |
| 부채총계 | 417억 | 927억 | 1,747억 | 2,359억 | 5,210억 | 5,925억 | 7,797억 | 7,482억 | 6,726억 | 6,131억 | 5,883억 |
| 집계 종목 수 | 2사 | 4사 | 4사 | 4사 | 8사 | 8사 | 8사 | 10사 | 10사 | 10사 | 10사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
반도체 테스트 하우스(두산테스나·엘비세미콘)는 시스템반도체 외주 테스트 물량이 커지는 국면이에요 — 차량용·이미지센서 테스트가 성장축이고, 가동률이 이익률을 좌우해요. 업종 전체 영업이익률: 2019년 13.5% → 2025년 -2.3% → 26 1Q 1.2%로 반등.
동종업계 비교
그 외 기타 전문, 과학 및 기술 서비스업 10개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 9위/10영업이익 8위/10영업이익률 9위/10ROE 7위/7부채비율↓ 5위/10
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 두산테스나 ↗ | 3,039억 | -9억 | -18.6% | -0.3% | +0.5% | +0.3% | 61% | 821.8배 | 2.8배 |
| 2 | 그리드위즈 ↗ | 1,256억 | 8억 | +0.7% | +0.6% | — | — | 42% | 45.0배 | 0.7배 |
| 3 | 네패스아크 ↗ | 1,141억 | 48억 | -4.3% | +4.2% | +3.0% | +2.0% | 73% | 84.3배 | 1.7배 |
| 4 | 씨엔알리서치 ↗ | 650억 | 14억 | +8.9% | +2.1% | — | — | 77% | 7.8배 | 0.4배 |
| 5 | 아이텍 ↗ | 485억 | -3억 | -0.2% | -0.5% | -14.4% | -4.1% | 22% | — | 0.7배 |
| 6 | 지씨지놈 ↗ | 315억 | 12억 | +21.8% | +3.9% | +12.8% | +5.2% | 8% | 24.9배 | 1.4배 |
| 7 | 피엔케이피부임상연구센타 ↗ | 228억 | 39억 | +27.7% | +17.3% | +20.2% | +5.7% | 8% | 10.7배 | 0.6배 |
| 8 | 엔젠바이오 ↗ | 212억 | -83억 | +278.5% | -39.0% | -31.8% | -29.9% | 220% | — | 0.7배 |
| 9 | 에스엘에스바이오 ★ | 40억 | -41억 | -52.4% | -103.0% | -123.1% | -64.2% | 47% | — | 3.9배 |
| 10 | 파라택시스코리아 ↗ | 0억 | -152억 | +350.0% | -168377.8% | — | — | 62% | — | 1.0배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
원가 체질
인건비 주도 · 총 20억원가 체질은 이 회사가 물건을 만들 때 돈을 어디에 가장 많이 쓰는지예요. 원재료·인건비·설비(감가상각) 중 무엇이 큰지에 따라, 원자재값이 오를 때·공장을 덜 돌릴 때처럼 어떤 상황에서 이익이 흔들리는지가 달라져요.
- 인건비49.0%10억
- 감가상각17.1%3억
- 외주·운반13.5%3억
- 원재료1.2%0억
- 기타19.1%4억
인건비(사람 비용)가 원가의 큰 축이에요. 인력 중심 사업이라 임금·인원이 늘면 원가가 오르고, 매출이 늘어도 사람을 더 써야 하면 마진이 잘 안 커요.
판매 경로별 매출
2025년 · 총매출 40억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어떤 판매 경로로 나오는지예요(수출/내수, 소비자 직접판매 B2C/기업 납품 B2B, 온라인·홈쇼핑 등). 수출·온라인 비중이 크면 환율·플랫폼 정책에, 특정 경로 쏠림이 크면 그 경로 변화에 실적이 흔들려요.
판매 경로별 매출 비중 (2025)
- 용역 · 의약품품질관리 · 내수97.0%39억
- 용역 · 신약개발지원 · 내수3.0%1억
| 판매 경로 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ |
|---|---|---|---|---|
| 용역 · 의약품품질관리 · 내수 | 39억 | 97.0% | -44.7% | +13.5%p |
| 용역 · 신약개발지원 · 내수 | 1억 | 3.0% | -91.4% | -13.5%p |
비중은 판매 경로 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 판매 경로별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 매출실적(판매 경로 기준)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
이자보상배율위험
-41배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
현금마진
-55%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
7.5%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 39.9% · 유통 60.1%내부지분 39.9%유통 60.1%
- 이영태 본인15.53%
- 문해란 대주주13.19%
- (주)에스에스메디피아 특수관계법인9.43%
- 조미라 특수관계법인 임원1.35%
- 김봉휘 임원0.43%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 1억
3명 · 총 2억
직원
63명
평균 0.36억
감사의견
적정의견
정진세림회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2015~2025 · 5% 이상 6명KoFC-동양PioneerChamp2010-5호투자조합 18.6%이탈이영태 15.5%문해란 13.2%(주)에스에스메디피아 9.4%(주)타임폴리오자산운용 8.0%이탈(주)노스퀘스트 7.0%이탈
5% 이상 합계
38.2%
2025 · 3명
2015 대비
+31.3%p
6.9% → 38.2%
이탈 보고자
3명
5% 아래로
| 보고자 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 이영태 | · | · | · | 16.3 | 16.6 | 16.6 | 16.5 | 16.5 | 14.8 | 15.5 | 15.5 | -0.7%p |
| 문해란 | · | · | · | 14.7 | 14.7 | 14.8 | 14.8 | 14.8 | 13.2 | 13.2 | 13.2 | -1.5%p |
| (주)에스에스메디피아 | 6.9 | 7.6 | 7.8 | 7.2 | 8.3 | 9.2 | 9.2 | 9.3 | 8.9 | 9.3 | 9.4 | +2.5%p |
| KoFC-동양PioneerChamp2010-5호투자조합이탈 | · | · | · | 18.6 | 18.6 | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| (주)노스퀘스트이탈 | · | · | · | 7.0 | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| (주)타임폴리오자산운용이탈 | · | · | · | · | · | 12.1 | 9.9 | 8.0 | · | · | · | -4.0%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 40억 | -41억 | -103.0% | -64.2% | 47.1% | 원문 |