연간 수출
113억
스톰테크352090
화학 · 2026-09-15
시가총액
967억
PER
9.47
PBR
1.03
정수기 부품(피팅) 회사예요.
1999년 설립돼 2023년 코스닥에 상장한 회사로, 정수기와 냉온수기에 들어가는 피팅, 밸브, 파우셋, 튜빙 아세이 등을 만들어 LG전자 등 주요 가전업체에 오랜 기간 납품해온 회사예요. 매출의 대부분이 정수기 부품에서 나오고 그중에서도 관을 이어주는 피팅이 절반을 넘는데, 국내 피팅 시장에서 선두권 업체로 꼽혀요. 정수기는 대부분 렌털로 팔려 매달 새 제품이 나가는 구조라, 코웨이·쿠쿠홈시스·LG전자 같은 소수의 렌털 대기업이 계정을 얼마나 늘리느냐가 실적을 좌우해요. 상위 고객사 몇 곳이 매출의 60% 안팎을 차지할 만큼 고객이 집중돼 있는 점이 이 회사의 특징이에요.
인사이트
2026-09-16 기준스톰테크의 지금 실적은 어디까지 유지될까?
- 2026 Q2 매출이 1년 전보다 2.6% 늘었어요.
- 2026 Q2 영업이익률 22.1% — 연간(17.1%)보다 높아졌어요.
- 부채비율 41.7%로 재무 부담은 가벼운 편이에요.
- PER 9.6배 · PBR 1.1배(2026-09-16 기준)이에요.
무엇이 논리를 바꾸나
- 분기 이익률이 연간보다 5.0%p 좋아졌는데 이게 이어지는지가 관건이에요.
- 매출 증가율이 2.6%로 완만해요. 이 속도에서는 이익률이 올라가야 이익이 늘어요.
- PER 9.6배로 싼 편이에요. 싼 이유(업황·지배구조·일회성 이익)가 무엇인지가 이 종목의 질문이에요.
다음에 확인할 것
- 다음 분기보고서 — 매출 증가율과 영업이익률이 이번 흐름을 이어가는지.
- 지역별 매출(사업보고서) — 특정 국가·고객 쏠림이 커지는지.
이 카드는 투자 추천이 아니라 공시 데이터 해석 가이드예요. 수치는 2026-09-16 기준 확정 공시 값입니다.
재무 요약
4개 기간 · 억원플라스틱 제품은 원재료(수지) 가격과 전방(건설·가전·포장) 수요가 이익을 갈라요. 원료값이 내릴 때 마진이 좋아지는 구조예요.
| 항목 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 2Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 552억 | 669억 | 697억 | 208억 | 809억 |
| 영업이익 ● | 117억 | 124억 | 119억 | 46억 | 109억 |
| 당기순이익 | 98억 | 144억 | 102억 | 20억 | 97억 |
| 영업이익률 | 21.2% | 18.5% | 17.1% | 22.1% | 14.7% |
| ROE | 12.0% | 16.1% | 10.9% | — | — |
| 부채비율 | 18.2% | 39.1% | 41.7% | 56.8% | 75.5% |
| 자산총계 | 967억 | 1,247억 | 1,329억 | 1,356억 | 3,793억 |
| 자본총계 | 819억 | 897억 | 938억 | 865억 | 2,383억 |
| 부채총계 | 149억 | 351억 | 391억 | 491억 | 1,410억 |
| EPS | 468원 | 534원 | 380원 | — | — |
| PER | 10.5배 | 5.8배 | 9.6배 | — | — |
| PBR | 1.61배 | 0.93배 | 1.04배 | — | — |
| 배당수익률 | 6.1% | 8.4% | 12.4% | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
2026년 1분기 영업이익 23억(+28%), 이익률 14.1%로 알차요.
업종 전체 종합
1차 플라스틱제품 제조업 16사 합계 · 억원같은 업종(1차 플라스틱제품 제조업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 1.1조 | 1.2조 | 1.3조 | 1.4조 | 1.4조 | 1.5조 | 1.7조 | 1.6조 | 1.8조 | 1.9조 | 5,029억 |
| 영업이익 | 986억 | 1,000억 | 944억 | 906억 | 852억 | 1,089억 | 1,389억 | 820억 | 1,562억 | 1,343억 | 375억 |
| 당기순이익 | 642억 | 513억 | 682억 | 409억 | 285억 | 980억 | 1,164억 | 613억 | 1,177억 | 750억 | 358억 |
| 영업이익률 | 9.3% | 8.5% | 7.4% | 6.3% | 6.1% | 7.2% | 8.1% | 5.1% | 8.7% | 7.0% | 7.5% |
| ROE | 7.5% | 5.9% | 7.4% | 4.4% | 2.9% | 9.0% | 9.8% | 4.5% | 7.9% | 4.9% | — |
| 부채비율 | 52.7% | 53.3% | 60.6% | 67.7% | 64.3% | 66.5% | 59.8% | 58.4% | 64.4% | 63.2% | 64.0% |
| 자산총계 | 1.3조 | 1.3조 | 1.5조 | 1.6조 | 1.6조 | 1.8조 | 1.9조 | 2.2조 | 2.4조 | 2.5조 | 2.5조 |
| 자본총계 | 8,558억 | 8,766억 | 9,174억 | 9,317억 | 9,738억 | 1.1조 | 1.2조 | 1.4조 | 1.5조 | 1.5조 | 1.6조 |
| 부채총계 | 4,514억 | 4,668억 | 5,556억 | 6,306억 | 6,257억 | 7,233억 | 7,101억 | 8,010억 | 9,563억 | 9,711억 | 9,947억 |
| 집계 종목 수 | 11사 | 12사 | 12사 | 12사 | 13사 | 13사 | 13사 | 16사 | 16사 | 16사 | 16사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
산업용 필름·소재(PI첨단소재 등)는 IT 수요 회복의 수혜 국면이에요 — PI필름은 폴더블·전기차 방열 수요가 성장축이에요. 업종 전체 영업이익률: 2016년 9.3% → 2025년 7.0% → 26 1Q 7.5%로 반등.
동종업계 비교
1차 플라스틱제품 제조업 16개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 10위/16영업이익 6위/16영업이익률 2위/16ROE 4위/15부채비율↓ 6위/16
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 백산 ↗ | 5,049억 | 536억 | +1.6% | +10.6% | +6.6% | +12.7% | 71% | 6.8배 | 0.8배 |
| 2 | PI첨단소재 ↗ | 2,634억 | 430억 | +4.8% | +16.3% | +11.5% | +8.6% | 31% | 17.9배 | 1.5배 |
| 3 | 삼영 ↗ | 1,532억 | 149억 | +21.6% | +9.7% | +9.8% | +17.0% | 125% | 16.0배 | 2.5배 |
| 4 | 덕성 ↗ | 1,465억 | 62억 | +16.8% | +4.3% | +3.7% | +5.6% | 57% | 9.0배 | 0.5배 |
| 5 | 디케이앤디 ↗ | 1,426억 | 122억 | +26.7% | +8.6% | +6.1% | +10.7% | 37% | 5.5배 | 0.6배 |
| 6 | 대원화성 ↗ | 1,264억 | 9억 | +0.4% | +0.7% | +2.8% | +7.9% | 233% | 3.9배 | 0.3배 |
| 7 | 스타플렉스 ↗ | 987억 | 66억 | +23.1% | +6.7% | +3.5% | +4.9% | 39% | 6.1배 | 0.3배 |
| 8 | 원풍 ↗ | 876억 | 66억 | +10.1% | +7.5% | +8.0% | +7.6% | 6% | 8.2배 | 0.6배 |
| 9 | 대진첨단소재 ↗ | 845억 | -204억 | -5.0% | -24.1% | -47.4% | -77.4% | 193% | — | 0.8배 |
| 10 | 스톰테크 ★ | 697억 | 119억 | +4.1% | +17.1% | +14.7% | +10.9% | 42% | 9.6배 | 1.1배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
원가 체질
원재료 주도 · 총 293억원가 체질은 이 회사가 물건을 만들 때 돈을 어디에 가장 많이 쓰는지예요. 원재료·인건비·설비(감가상각) 중 무엇이 큰지에 따라, 원자재값이 오를 때·공장을 덜 돌릴 때처럼 어떤 상황에서 이익이 흔들리는지가 달라져요.
- 원재료55.4%162억
- 인건비22.0%65억
- 외주·운반11.6%34억
- 감가상각5.6%16억
- 기타5.4%16억
비용의 55%가 원재료예요. 철광석·구리 같은 원자재 값이 오르면 이익이 바로 눌리는 구조라, 제품값을 그만큼 못 올리면 마진이 줄어요. 원자재 시세와 판가(파는 값)를 함께 보면 좋아요.
사업부문별 실적
2025년 · 총매출 697억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어느 사업부문에서 나오는지예요. 어느 사업이 이익을 이끄는지, 한 곳에 너무 쏠렸는지 봐요.
품목별 매출 구성 (최신 분기)
- 정수기부품사업부문91.2%
- 인쇄회로기판사업부문8.3%
- 기타0.5%
도넛의 비중은 수출 대시보드가 매출액 대조로 검증한 최신 분기 구성비이고, 아래 표의 금액·전년비는 사업보고서 연간 부문표예요 — 기준 시점이 달라 비중이 조금 다를 수 있어요.
| 부문 | 매출 | 영업이익 | 영업이익률 | 비중 | 전년비 | 비중Δ | 주요 제품 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 정수기부품사업부문 · 제품 · 피팅(Fitting)등 | 636억 | — | — | 91.2% | — | — | — |
| 인쇄회로기판사업부문 · 제품 · PCB등 | 58억 | — | — | 8.3% | — | — | — |
| 정수기부품사업부문 · 기타 | 3억 | — | — | 0.5% | — | — | — |
부문별 매출 추이 (3개년)
정수기부품사업부문 제품 피팅(Fitting)등인쇄회로기판사업부문 제품 PCB등정수기부품사업부문 기타기타·과거 부문
비중은 부문 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 부문별 매출 증감 ·영업이익은 IFRS 부문별 보고 주석(부문합·조정 전, 연결 영업이익과 검산 일치) · 출처: DART 사업보고서 부문정보(부문합=총매출 검산 통과분) · 추이는 과거 사업보고서 원문을 연도별 재파싱(검산 통과 연도만, 부문명 변경 시 계열 단절)
수출 실적
2026Q2 · 수출 1110위 · 검산완료전년비
-10.1%
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
잉여현금흐름양호
120억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
이자보상배율양호
14.88배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
이익의 현금화양호
1.15배
영업이익이 실제 현금으로 얼마나 들어오나예요(1이면 딱 그만큼). 1 미만이면 이익이 현금으로 잘 안 들어온 거예요.
현금마진
19.66%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
5.02%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
주주 친화 ● 양호
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원6건
- 현금·현물배당6
지분 희석0건
- 해당 공시 없음0
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 71.0% · 유통 29.0%내부지분 71.0%유통 29.0%
- 강기환 본인35.84%
- 이경선 친인척12.04%
- 강재현 친인척11.53%
- 강재유 친인척11.53%
- 김서현 친인척0.02%
- 최준수 기타0.02%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서주당배당금
450원
전년 260원
등기이사 보수
1인 2억
3명 · 총 7억
직원
189명
평균 0.46억
감사의견
적정의견
신한회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2023~2025 · 5% 이상 5명강기환 35.8%이경선 12.0%강재현 11.5%강재유 11.5%우리사주조합 2.4%
5% 이상 합계
70.9%
2025 · 4명
2023 대비
-1.2%p
72.1% → 70.9%
이탈 보고자
0명
5% 아래로
| 보고자 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|
| 강기환 | 36.8 | 35.8 | 35.8 | -0.9%p |
| 이경선 | 35.3 | 34.4 | 12.0 | -23.3%p |
| 강재현 | · | · | 11.5 | 0.0%p |
| 강재유 | · | · | 11.5 | 0.0%p |
| 우리사주조합 | 0.9 | 2.7 | 2.4 | +1.4%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 697억 | 119억 | 17.1% | 10.9% | 41.7% | 원문 |