잉여현금흐름주의
-102억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
지니너스389030
일반서비스 · 2026-07-31
시가총액
794억
PER
—
PBR
7.38
유전체 분석 회사예요.
재무 요약
7개 기간 · 억원제약·바이오 생태계(연구개발-기초물질·바이오-완제 의약품-의료기기) 중 여기는 맨 앞 '연구개발' 그룹이에요 — 알테오젠처럼 기술을 개발해 수출(라이선스)하는 회사들이죠. 적자는 연구 투자라 정상 범주고, 임상·기술수출 뉴스에 주가가 움직이는 유형이에요. 현금이 얼마나 버티는지(현금 여력)를 함께 보세요.
| 항목 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 38억 | 81억 | 101억 | 70억 | 65억 | 105억 | 24억 | 1,118억 |
| 영업이익 ● | — | — | — | -101억 | -123억 | -117억 | -20억 | 306억 |
| 당기순이익 | -92억 | -90억 | -94억 | -97억 | -123억 | -174억 | -20억 | 469억 |
| 영업이익률 | — | — | — | -144.3% | -189.2% | -111.4% | -83.3% | -3.3% |
| ROE | 82.1% | -17.3% | -21.7% | -28.1% | -55.4% | -191.2% | — | — |
| 부채비율 | -372.3% | 11.9% | 6.0% | 17.4% | 49.1% | 331.9% | 109.9% | 38.1% |
| 자산총계 | 305억 | 581억 | 458억 | 405억 | 331억 | 393억 | 575억 | 9,009억 |
| 자본총계 | -112억 | 519억 | 433억 | 345억 | 222억 | 91억 | 274억 | 6,485억 |
| 부채총계 | 417억 | 62억 | 26억 | 60억 | 109억 | 302억 | 301억 | 2,525억 |
| EPS | — | — | — | -294원 | -368원 | -521원 | — | — |
| PER | — | — | — | — | — | — | — | — |
| PBR | — | 3.23배 | 1.95배 | 3.00배 | 2.44배 | 15.15배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 -101억원(2023) · 최저 -123억원(2024). 최신 2025년은 -117억원입니다. · 영업이익률 10년 최고 · 최근 2026년 1분기: 매출 24억·영업이익 -20억(영업이익률 -83.3%), 영업이익 직전분기 +33.3%.
업종 전체 종합
자연과학 연구개발업 46사 합계 · 억원같은 업종(자연과학 연구개발업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 1,603억 | 2,176억 | 2,655억 | 5,017억 | 6,882억 | 1.3조 | 1.1조 | 1.2조 | 1.5조 | 1.9조 | 5,623억 |
| 영업이익 | -1,245억 | -1,726억 | -3,804억 | -3,524억 | -5,472억 | -2,257억 | -6,613억 | -7,933억 | -5,365억 | -4,370억 | -1,308억 |
| 당기순이익 | -1,646억 | -2,030억 | -4,042억 | -4,469억 | -7,555억 | -5,517억 | -7,749억 | -8,244억 | -5,195억 | -4,771억 | -576억 |
| 영업이익률 | -77.7% | -79.3% | -143.3% | -70.2% | -79.5% | -17.8% | -58.8% | -67.2% | -35.9% | -22.8% | -23.3% |
| ROE | -16.3% | -22.2% | -26.8% | -28.7% | -31.6% | -15.8% | -27.1% | -27.3% | -14.3% | -11.2% | — |
| 부채비율 | 36.3% | 40.3% | 40.5% | 54.5% | 60.0% | 42.8% | 62.1% | 67.7% | 60.0% | 53.5% | 49.6% |
| 자산총계 | 1.4조 | 1.3조 | 2.1조 | 2.4조 | 3.8조 | 5.0조 | 4.7조 | 5.1조 | 5.8조 | 6.5조 | 6.8조 |
| 자본총계 | 1.0조 | 9,152억 | 1.5조 | 1.6조 | 2.4조 | 3.5조 | 2.9조 | 3.0조 | 3.6조 | 4.3조 | 4.5조 |
| 부채총계 | 3,680억 | 3,688억 | 6,125억 | 8,485억 | 1.4조 | 1.5조 | 1.8조 | 2.0조 | 2.2조 | 2.3조 | 2.3조 |
| 집계 종목 수 | 15사 | 22사 | 23사 | 23사 | 38사 | 38사 | 38사 | 46사 | 46사 | 46사 | 46사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
연구개발 업종은 실적보다 파이프라인(개발 중인 기술·신약)의 진행이 주가를 움직여요. 적자 자체는 연구 투자라 정상이지만, 현금이 마르면 유상증자로 이어질 수 있어 현금 여력과 기술수출 소식을 함께 보는 게 핵심이에요. 업종 전체 영업이익률: 2021년 -17.8% → 2025년 -22.8%.
동종업계 비교
자연과학 연구개발업 47개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 21위/30영업이익 16위/30영업이익률 20위/30ROE 26위/28부채비율↓ 28위/30
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 에스케이바이오팜 ↗ | 7,067억 | 2,039억 | +29.1% | +28.9% | +35.8% | +30.7% | 45% | 23.2배 | 7.6배 |
| 2 | 알테오젠 ↗ | 2,159억 | 1,069억 | +109.9% | +49.5% | +67.3% | +31.9% | 54% | 116.3배 | 37.4배 |
| 3 | HLB제약 ↗ | 2,056억 | 11억 | +50.0% | +0.5% | +2.2% | +3.7% | 36% | 57.8배 | 2.1배 |
| 4 | 리가켐바이오 ↗ | 1,416억 | -1,065억 | +12.4% | -75.2% | -64.7% | -16.9% | 30% | — | 6.3배 |
| 5 | 랩지노믹스 ↗ | 882억 | -535억 | +2.6% | -60.7% | -73.0% | -43.0% | 54% | — | 0.3배 |
| 6 | HLB바이오스텝 ↗ | 741억 | -86억 | +27.3% | -11.6% | -27.4% | -20.1% | 54% | — | 0.3배 |
| 7 | 고바이오랩 ↗ | 693억 | -97억 | +1.4% | -13.9% | — | — | 85% | — | 1.7배 |
| 8 | 드림씨아이에스 ↗ | 666억 | 52억 | +13.6% | +7.9% | +11.3% | +8.8% | 89% | 9.5배 | 0.9배 |
| 9 | 디티앤씨알오 ↗ | 477억 | -57억 | +32.7% | -12.0% | -5.8% | -11.1% | 260% | — | 0.8배 |
| 10 | 바이오톡스텍 ↗ | 470억 | -48억 | +13.7% | -10.2% | -3.3% | -4.9% | 312% | 28.0배 | 0.8배 |
| 21 | 지니너스 ★ | 105억 | -117억 | +62.4% | -111.3% | -165.7% | -190.9% | 332% | — | 7.4배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
품목별 매출
2025년 · 총매출 105억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어떤 제품(품목)에서 나오는지예요. 잘 팔리는 제품이 무엇이고 한 제품에 너무 쏠렸는지, 새 제품이 크고 있는지를 봐요.
품목별 매출 비중 (2025)
- 용역 · 단일세포분석솔루션60.4%63억
- 용역 · 기타18.4%19억
- 용역 · 유전체분석솔루션15.3%16억
- 제품 · 암유전체분석솔루션4.6%5억
- 상품 · 기타시약1.3%1억
| 품목 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ |
|---|---|---|---|---|
| 용역 · 단일세포분석솔루션 | 63억 | 60.4% | — | — |
| 용역 · 기타 | 19억 | 18.4% | +2960.3% | +15.7%p |
| 용역 · 유전체분석솔루션 | 16억 | 15.3% | -17.4% | -67.3%p |
| 제품 · 암유전체분석솔루션 | 5억 | 4.6% | +115.5% | -5.0%p |
| 상품 · 기타시약 | 1억 | 1.3% | +17.5% | -3.8%p |
비중은 품목 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 품목별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 매출실적(품목별 소계 — 소계합=총매출 검산 통과)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
이자보상배율위험
-1.72배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
현금마진
-67.62%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
62.86%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
주주 친화 ● 주의
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원0건
- 해당 공시 없음0
지분 희석2건
- 유상증자1
- 전환사채권발행1
재고 품질 ● 경고
평가충당 23.7% · 총 43억재고 품질은 창고에 쌓인 재고가 잘 팔릴 건강한 재고인지 보는 거예요. 회사가 ‘이건 제값 못 받겠다’고 스스로 깎아둔 비중(평가충당)이 낮을수록 좋아요(5% 미만 양호·5~15% 주의·15%↑ 경고). 아래는 품목별 충당 비율이에요.
- 원재료33.1%30억
- 재공품0.8%12억
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 31.3% · 유통 68.7%내부지분 31.3%유통 68.7%
- 박웅양 최대주주31.30%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 1억
1명 · 총 1억
직원
59명
평균 0.72억
감사의견
적정의견
동아송강회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2021~2025 · 5% 이상 6명박웅양 31.3%KB-솔리더스글로벌&cr;헬스케어펀드 8.8%이탈KB-솔리더스글로벌헬스케어펀드 7.9%이탈방용주 6.0%이탈컴퍼니케이고성장펀드 5.5%이탈우리사주조합 0.0%
5% 이상 합계
31.3%
2025 · 1명
2021 대비
-20.2%p
51.5% → 31.3%
이탈 보고자
4명
5% 아래로
| 보고자 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 박웅양 | 31.3 | 31.3 | 30.6 | 30.9 | 31.3 | +0.0%p |
| KB-솔리더스글로벌&cr;헬스케어펀드이탈 | 8.8 | · | · | · | · | 0.0%p |
| 방용주이탈 | 6.0 | 6.0 | · | · | · | 0.0%p |
| 컴퍼니케이고성장펀드이탈 | 5.5 | · | · | · | · | 0.0%p |
| 우리사주조합 | 0.3 | 0.0 | 0.0 | · | · | -0.3%p |
| KB-솔리더스글로벌헬스케어펀드이탈 | · | 8.0 | 7.9 | 7.9 | · | -0.2%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 105억 | -117억 | -111.3% | -190.9% | 332.3% | 원문 |