잉여현금흐름양호
17억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
에스팀458350
일반서비스 · 2026-07-31
시가총액
293억
PER
11.09
PBR
1.49
모델 에이전시 회사예요.
재무 요약
3개 기간 · 억원신용평가·채권추심(한국기업평가·고려신용정보)은 면허 기반 과점 사업이에요 — 한국기업평가는 국내 3대 신평사라 회사채 발행이 늘수록 수수료가 늘고, 이익률 16~19%의 안정 고수익이 특징이죠. 배당 매력도 커요. 아래 표에서 색칠한 영업이익률을 보세요.
| 항목 | 2023 | 2024 | 2025 | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 349억 | 356억 | 352억 | 283억 |
| 영업이익 ● | -18억 | 20억 | 25억 | 32억 |
| 당기순이익 | -18억 | 14억 | 21억 | 31억 |
| 영업이익률 | -5.2% | 5.6% | 7.1% | 12.0% |
| ROE | -17.0% | 11.4% | 13.6% | — |
| 부채비율 | 95.3% | 76.4% | 63.0% | 56.2% |
| 자산총계 | 208억 | 218억 | 251억 | 1,451억 |
| 자본총계 | 106억 | 123억 | 154억 | 956억 |
| 부채총계 | 101억 | 94억 | 97억 | 495억 |
| EPS | -259원 | 201원 | 304원 | — |
| PER | — | — | — | — |
| PBR | — | — | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
10년 내 영업이익 최고 25억원(2025) · 최저 -18억원(2023). 최신 2025년은 25억원입니다. 지금이 10년 최고 수준입니다. · 영업이익률 10년 최고
업종 전체 종합
그 외 기타 사업 지원 서비스업 4사 합계 · 억원같은 업종(그 외 기타 사업 지원 서비스업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 1,931억 | 2,086억 | 2,397억 | 2,865억 | 3,113억 | 3,384억 | 3,405억 | 3,766억 | 4,006억 | 4,143억 | 907억 |
| 영업이익 | 328억 | 375억 | 431억 | 525억 | 568억 | 656억 | 574억 | 513억 | 658억 | 690억 | 91억 |
| 당기순이익 | 263억 | 293억 | 342억 | 427억 | 457억 | 506억 | 503억 | 445억 | 615억 | 576억 | 62억 |
| 영업이익률 | 17.0% | 18.0% | 18.0% | 18.3% | 18.2% | 19.4% | 16.9% | 13.6% | 16.4% | 16.7% | 10.0% |
| ROE | 17.5% | 18.5% | 20.5% | 20.6% | 21.8% | 21.7% | 20.1% | 16.6% | 20.1% | 16.9% | — |
| 부채비율 | 26.5% | 27.2% | 32.0% | 39.0% | 46.8% | 48.6% | 41.8% | 41.5% | 38.6% | 36.8% | 49.6% |
| 자산총계 | 1,906억 | 2,018억 | 2,204억 | 2,877억 | 3,082억 | 3,462억 | 3,551억 | 3,793억 | 4,235억 | 4,652억 | 4,737억 |
| 자본총계 | 1,507억 | 1,586억 | 1,670억 | 2,071억 | 2,100억 | 2,331억 | 2,504억 | 2,679억 | 3,055억 | 3,400억 | 3,167억 |
| 부채총계 | 399억 | 431억 | 534억 | 807억 | 983억 | 1,132억 | 1,047억 | 1,113억 | 1,180억 | 1,252억 | 1,570억 |
| 집계 종목 수 | 3사 | 3사 | 3사 | 3사 | 3사 | 3사 | 3사 | 4사 | 4사 | 4사 | 4사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
신용평가는 회사채 발행 시장과 함께 가는 안정 고수익 국면이에요 — 금리 인하기에 발행이 늘면 수수료도 따라 늘어요. 배당 매력이 꾸준한 그룹이에요. 업종 전체 영업이익률: 2021년 19.4% → 2025년 16.7%.
동종업계 비교
그 외 기타 사업 지원 서비스업 4개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 4위/4영업이익 4위/4영업이익률 4위/4부채비율↓ 3위/4
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 고려신용정보 ↗ | 1,780억 | 167억 | +3.9% | +9.4% | — | — | 82% | 9.7배 | 2.1배 |
| 2 | 한국기업평가 ↗ | 1,098억 | 343억 | +5.5% | +31.3% | +26.8% | +20.1% | 28% | 17.9배 | 3.4배 |
| 3 | 나이스디앤비 ↗ | 914억 | 154억 | +1.9% | +16.9% | +14.1% | +11.2% | 20% | 6.5배 | 0.7배 |
| 4 | 에스팀 ★ | 352억 | 25억 | -1.2% | +7.0% | — | — | 63% | 11.1배 | 1.5배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
원가 체질
기타 주도 · 총 74억원가 체질은 이 회사가 물건을 만들 때 돈을 어디에 가장 많이 쓰는지예요. 원재료·인건비·설비(감가상각) 중 무엇이 큰지에 따라, 원자재값이 오를 때·공장을 덜 돌릴 때처럼 어떤 상황에서 이익이 흔들리는지가 달라져요.
- 인건비18.5%14억
- 외주·운반7.3%5억
- 감가상각1.4%1억
- 기타72.7%54억
비용에서 '기타'가 가장 큰 항목(19%)이에요. 이 항목의 가격·물량이 오르면 이익이 눌리니, 그 변화를 함께 보면 좋아요.
품목별 매출
2025년 · 총매출 352억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어떤 제품(품목)에서 나오는지예요. 잘 팔리는 제품이 무엇이고 한 제품에 너무 쏠렸는지, 새 제품이 크고 있는지를 봐요.
품목별 매출 비중 (2025)
- 콘텐츠85.8%302억
- 매니지먼트14.0%49억
- 기타0.3%1억
| 품목 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ |
|---|---|---|---|---|
| 콘텐츠 | 302억 | 85.8% | +14.2% | +11.6%p |
| 매니지먼트 | 49억 | 14.0% | -43.6% | -10.5%p |
| 기타 | 1억 | 0.3% | -80.5% | -1.1%p |
비중은 품목 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 품목별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 매출실적(품목별 소계 — 소계합=총매출 검산 통과)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
이자보상배율양호
8.33배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
이익의 현금화주의
0.68배
영업이익이 실제 현금으로 얼마나 들어오나예요(1이면 딱 그만큼). 1 미만이면 이익이 현금으로 잘 안 들어온 거예요.
현금마진
4.83%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
32.95%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 54.5% · 유통 45.5%내부지분 54.5%유통 45.5%
- 김소연 본인52.35%
- 현수진 등기임원1.95%
- 성혜진 등기임원0.19%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 2억
4명 · 총 7억
직원
73명
평균 0.33억
감사의견
적정의견
우리회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 352억 | 25억 | 7.0% | — | 62.8% | 원문 |